Defeasance är en bestämmelse i affärsrätten som gör att ett avtal ogiltigförklaras på vissa villkor. I händelse av ett skuldavtal Kommersiellt låneavtal Med ett kommersiellt låneavtal avses ett avtal mellan en låntagare och en långivare när lånet är avsett för affärsändamål. Varje gång en betydande summa lånas ut måste en individ eller organisation ingå ett låneavtal. Långivaren tillhandahåller pengarna, förutsatt att låntagaren samtycker till alla lånebestämmelser, anger avskrivningsbestämmelser de behov som långivaren ska uppfylla innan låntagaren måste frigöra sitt intresse för en viss tillgång eller fastighet. Avskrivningskonton gör det möjligt för låntagaren att avsätta medel för återbetalning av lån och funktionellt ta bort skulden från balansräkningen.
Snabb sammanfattning
- Avskrivningskonton gör det möjligt för låntagaren att avsätta medel för återbetalning av lån och funktionellt ta bort skulden från balansräkningen.
- Det gör det möjligt för låntagaren att undvika risken för påföljder.
- Kontot är bara fördelaktigt när låntagaren har råd att betala advokater, revisorer och avskedskonsulter.
Hur fungerar avskrivningskonton?
Vanligtvis måste en låntagare avsätta tillräckliga medel i form av antingen kontanter eller obligationer för att täcka deras tillhörande skuld. Fonden består av det belopp som är skyldigt borgenären och det belopp som "avsatts" för att täcka deras skulder. Avskrivningar är vanligtvis en process genom vilken en långivares krav på säkerhet Säkerhet är en tillgång eller egendom som en individ eller enhet erbjuder en långivare som säkerhet för ett lån. Det används som ett sätt att få ett lån och fungerar som ett skydd mot potentiell förlust för långivaren om låntagaren inte betalar. elimineras.
Låntagaren ersätter säkerheten med en annan säkerhet som är relativt riskfri, såsom statsskuldväxlar Treasury Bills (T-Bills) Treasury Bills (eller T-Bills för kort) är ett kortfristigt finansiellt instrument som utfärdas av US Treasury med mognadsperioder från några dagar upp till 52 veckor (ett år). De anses vara en av de säkraste investeringarna eftersom de stöds av USA: s regerings fulla tro och kredit. , eller med en portfölj med värdepapper med låg risk. Det ger en redovisningsmetod för att funktionellt ta bort båda beloppen från låntagarens balansräkning.
En liknande princip tillämpas vid ansvarsmatchning som används av pensionsfondsexperter. I skuldmatchning matchas de framtida förpliktelser som är kopplade till en tillgång med framtida inkomstflöden associerade med den tillgången.
Avtalsklausuler förekommer i avtal relaterade till köp av fastigheter. I fall av hypotekslån lovar avskrivningsklausulen fastighetens titel till köparen först efter att skulden har betalats helt (dvs. både huvud- och räntebelopp). Fram till återbetalningsdagen innehas titeln av långivaren.
Fördelar med att skapa överskottskonton
1. Minskar komplexiteten i redovisningen
Det förnekar behovet av att registrera allt som rör transaktionerna i fråga. När skulden väl har tagits bort från låntagarens balansräkning minskar den komplexiteten i redovisningen.
2. Minskar risken för påföljder för förskottsbetalning
Vanligtvis, när en låntagare betalar av ett lån vid förfallodagen, särskilt under de första fem åren, får de en förskottsbetalning. Påföljderna tas ut för att skydda investeraren från framtida inkomstförluster i form av räntebetalningar.
Böterna kan också tas ut baserat på återstående inteckningssaldo. Således undviker låntagaren att behöva betala förskottsböter genom att åberopa skatteklausulen. Sådana betalningar är riskabla eftersom förskottsbetalningsmodeller i allmänhet är subjektiva.
3. Undviker höga räntor
Defeasance är extremt fördelaktigt i en ekonomi där framtida räntor förväntas stiga. Det gör det möjligt för låntagaren att undvika högre räntebetalningsskyldigheter.
Nackdelar med att skapa förseningskonton
1. Hög kostnad
Avskrivningsredovisning är extremt komplicerat och kräver praktiserande revisorer och advokater. Därför är det bara värt att fortsätta i de fall då den tillämpliga förskottsbetalningen överstiger det belopp som spenderas på mäklar- och konsultationsavgifter.
2. Kapitalkrav
Låntagaren måste ha tillräckligt med kapital för att ersätta kostnaden för den säkerhet som frigörs genom att radera förpliktelsen från balansräkningen Balansräkningen Balansen är en av de tre grundläggande finansiella rapporterna. Dessa uttalanden är nyckeln till både ekonomisk modellering och redovisning. I balansräkningen visas företagets totala tillgångar och hur dessa tillgångar finansieras, antingen genom skuld eller eget kapital. Tillgångar = skulder + eget kapital.
Relaterade avläsningar
Finance är den officiella leverantören av Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ Certification Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ ackreditering är en global standard för kreditanalytiker som täcker ekonomi, redovisning, kreditanalys, kassaflödesanalys, förbundsmodellering, återbetalning av lån och mer. certifieringsprogram, utformat för att förvandla vem som helst till en ekonomisk analytiker i världsklass.
För att hjälpa dig att bli en ekonomisk analytiker i världsklass och främja din karriär till din fulla potential kommer dessa ytterligare resurser att vara till stor hjälp:
- Tillägg Tillägg Ett tillägg är något som läggs till i ett tidigare existerande skriftligt dokument - vanligtvis ett kontrakt.
- Skuldförbindelser Skuldförbindelser Skuldförbindelser är begränsningar som långivare (borgenärer, skuldägare, investerare) sätter på låneavtal för att begränsa låntagarens (gäldenärens) handlingar.
- Avtal om icke-avslöjande (NDA) Avtal om icke-avslöjande (NDA) Ett avtal om icke-avslöjande (NDA) är ett dokument som utbyts mellan en potentiell köpare och en säljare i de inledande faserna av en M & A-transaktion.
- No Shop Provision No Shop Provision A No Shop Provision är en klausul som ingår i M & A-avtalet mellan säljaren och köparen som hindrar säljaren från att begära köpförslag från andra parter under en viss tid. I huvudsak begränsar bestämmelsen säljaren och skyddar köparen.
