Guide till handelshemligheter

Framgångsrika råvaruhandlare känner till handelshemligheterna och skiljer mellan handel med olika typer av finansmarknader. Handelsvaror skiljer sig från handel med aktier Lager Vad är ett lager? En person som äger aktier i ett företag kallas en aktieägare och är berättigad att kräva en del av företagets kvarvarande tillgångar och vinst (om företaget någonsin skulle upplösas). Termerna "aktier", "aktier" och "eget kapital" används omväxlande. . Det är ett annat spel, men ett spel som är värt att lära sig för investerare. Varje investeringsinstrument Finansiella tillgångar Finansiella tillgångar avser tillgångar som härrör från avtalsenliga avtal om framtida kassaflöden eller från att äga kapital från ett annat företag. En nyckel är unik när det gäller hur man bäst genererar vinster genom att handla den.

Handelshemligheter

Fördelar med råvaruhandel

Till skillnad från aktiehandel eller investering i fonder eller ETF: er Exchange Traded Fund (ETF) En börshandlad fond (ETF) är ett populärt investeringsmedel där portföljer kan vara mer flexibla och diversifierade över ett brett spektrum av alla tillgängliga tillgångsslag. Lär dig om olika typer av ETF: er genom att läsa den här guiden. , erbjuder råvaruhandel en enorm hävstångseffekt. Vid handel med råvaruterminer behöver du vanligtvis bara lägga upp cirka 10% av det totala kontraktsvärdet. Detta gör att du kan få mycket högre procentuella vinster med ditt handelskapital. Till exempel kan du hålla ett S&P 500-indexkontrakt med en marginalinsättning på drygt 20 000 dollar, medan det tar flera hundra tusen dollar att köpa var och en av de faktiska aktierna i indexet.En 20-procentig ökning av indexet skulle ge dig mer än 100% vinst av att köpa ett terminskontrakt - du skulle realisera ungefär samma absoluta dollarbelopp i vinst som att köpa alla aktier i indexet, men du skulle bara behöva lägga upp en mycket mindre investering för att göra den vinsten.

Råvarutermishandel kan också erbjuda lägre provisioner och handelskostnader, men med alla de rabatterade aktiemäklare som finns nu är det inte lika mycket ett problem som för 20 år sedan.

Råvaruhandel har en fördel jämfört med illikvida investeringar som fastigheter, eftersom alla pengar på ditt konto som inte används för att marginalisera marknadspositioner är tillgängliga för dig när som helst.

En riktigt viktig fördel - faktiskt en dubbel fördel - som råvaruhandel har är att den erbjuder diversifiering inom enkelhet. Det finns råvaruterminer tillgängliga för att investera i som täcker praktiskt taget alla sektorer av ekonomin - jordbruksfutures, energiterminer, ädla metaller, valuta och aktieindex. Till skillnad från aktiemarknaden där det finns tusentals aktier att välja mellan - ofta hundratals inom en viss bransch - finns det bara några dussin råvaruterminkontrakt att överväga. Så till exempel, om bomullspriserna stiger, kan du tjäna gott genom att investera i bomulls terminskontrakt; medan du handlade med aktier finns det hundratals företag att välja mellan vars förmögenhet kan påverkas av bomullspriset men det skulle också påverkas av andra marknadsfaktorer.Du kan sluta köpa aktier i ett företag vars aktiekurs faller på grund av andra marknadsfaktorer, trots en gynnsam förändring för företaget när det gäller bomullspriser.

Slutligen, i råvaruhandel är det lika lätt att göra vinstförsäljning kort som att köpa långt. Det finns inga begränsningar för kortförsäljning eftersom det finns på aktiemarknaderna. Att ha potential att dra lika mycket nytta av fallande priser som av stigande priser är en stor fördel för en investerare.

Handelshemligheter - hitta din marknad

Här är en av de lite kända varuhandelshemligheterna: Konsekvent framgångsrika råvaruhandlare är nästan alltid specialiserade på att handla antingen en inre marknad, som bomull, eller ett litet marknadssegment, såsom ädelmetaller eller spannmålsfutures.

Ingen har ännu erbjudit en helt tillfredsställande anledning till detta faktum, men det är fortfarande ett faktum att mycket få handlare verkar kunna handla alla råvarumarknader lika bra. Det fanns en ganska välkänd näringsidkare på 1980-talet som hade en nästan felfri handelsrekord på bomullsmarknaden. Att kopiera hans bomullsaffärer då skulle ha varit det närmaste att bara skriva ut högar med pengar för dig själv. År in och år ut kallade han marknadshöjder och nedgångar och trendförändringar nästan som om han hade rest i framtiden och redan sett dem alla utvecklas.

Men samma otroligt lysande bomullshandlare hade en dödlig brist: han älskade också att handla silvermarknaden. Tyvärr för honom var han lika upprörande dålig på att handla silver som han var upprörande bra på att handla bomull. Hans svaghet förstärktes av det faktum att medan han vanligtvis handlade långvariga trender på bomullsmarknaden, handlade han dagligen silvermarknaden, vilket gav honom nya möjligheter att förlora pengar varje handelsdag i veckan.

Hur spelade allt detta för honom? Tja, på ett år när han tjänade mer än en miljon dollar i handeln med bomullsfutures slutade han med att göra en nettoförlust i handeln för året. Det stämmer - hans fruktansvärda dåliga silverhandel hade mer än utplånat alla sina stora vinster från handel med bomull.

(Lyckligtvis har den här historien ett lyckligt slut. Efter två eller tre år med envist förlorade pengar på silvermarknaden accepterade gentleman äntligen det faktum att ”jag kan bara inte handla silver,” och slutade mycket klokt att göra det. Han fortsatte att samla en förmögenhet med handel med bomull under de närmaste åren och slutligen avgick från att handla med den mycket kortfattade proklamationen att "Jag har tjänat tillräckligt med pengar och jag har haft tillräckligt med kul.")

Och så säger vi: Hitta din marknad. Det kan ta lite tid - och vissa förlorade affärer - att göra detta, men det är egentligen inte så svårt att fastställa, under en rimlig tid, vad du verkar ha förmåga att handla - och vad du inte gör ha ett skick för att handla. En enkel granskning av dina affärer över, säg, en sexmånadersperiod bör tydligt visa dig vilka marknader du ofta gör bra på och vilka marknader du inte är. När du handlar kommer du förmodligen också att utveckla en känsla för vilka marknader du känner dig mest säker på att handla. Lita på dina instinkter på den poängen. Om lönsam handel med oljeterminer kommer lätt till dig, så håll dig bara med det och försök inte att komplicera ditt liv genom att försöka behärska handeln på en marknad som uppenbarligen är svår för dig.Varför göra ditt handelsliv svårare än det behöver vara? Du kommer sannolikt att gå mycket bättre genom att gradvis plocka upp relaterade marknader som naturgas eller eldningsolja.

Stora institutionella handlare som banker har lärt sig denna grundläggande sanning om att handla bra. Vid handelsdiskarna i en bank hittar du sällan, om någonsin, samma person som tilldelats handel både guldmarknaden och sojabönamarknaden. Det vanliga arrangemanget är att ha råvaruhandel mycket specialiserad, vanligtvis med en näringsidkare eller ett team som har tilldelats att bara handla ett segment av terminsmarknaderna, såsom energiterminer eller ädla metallterminer.

Råvaruhandelns hemligheter - priserna tenderar att trenda

Tillgångs- och efterfrågan på basråvaror är vanligtvis mycket mindre utsatta för pågående volatilitet än vad som är fallet med lager. Visst finns det några mycket volatila handelsdagar, till exempel de som inträffar i slutet av stora tjur- eller björntrender när det finns långsiktiga marknadsåterföringar eller efter en grödorapport som kommer ut oväntat bra eller dåligt. Men allmänt sett tenderar det att finnas långvariga tidsperioder när hög efterfrågan eller brist på tillgång kontrollerar en marknad, vilket driver priserna högre, eller när överutbudet eller bristen på efterfrågan sänker priserna.

För att bekräfta detta behöver man inte leta längre än de senaste åren i oljepriser. Efter att ha upplevt en flerårig tjurmarknad som drev oljepriserna över $ 100 per fat, från och med 2014, gick oljepriserna in i en varaktig nedåtgående trend med priset tillbaka under $ 40 per fat.

Liknande åtgärder inträffade på en långvarig tjurmarknad som drev spannmålspriserna till rekordhöjder under det första decenniet av detta århundrade, följt av en allmän nedgång i priser som i allmänhet har upprätthållits sedan 2009. Återigen, medan det ibland sker kraftiga och volatila rörelser i råvaror. priser, råvaror upplever vanligtvis övergripande trender för tjur eller björn som varar flera år. Så en av handelshandelns hemligheter är helt enkelt det gamla handelsspråket, "Trenden är din vän".

Därför tenderar trendföljande handelsstrategier - särskilt när de tillämpas på långsiktiga tidsramar som dagliga, veckovisa eller månatliga diagram - att fungera bra i råvaruhandel. För att visa visdom att handla med trenden utformade en teknisk analytiker en mycket enkel handelsstrategi och finjusterade den sedan genom att matcha den till den långsiktiga trenden enligt det dagliga diagrammet. Den grundläggande handelsstrategin som han tänkte var följande: Köp en ny 10-dagars hög och sälj kort en ny 10-dagars låg. Det blir inte mycket enklare än så.

Grundstrategin fungerade tillräckligt bra. Det var inte en enorm penningtillverkare, men det var åtminstone totalt sett lönsamt. Men justerat enligt den övergripande trenden som anges i det dagliga diagrammet presterade strategin markant bättre. Justeringen var att endast ta handelssignaler som var i samma riktning som den övergripande långsiktiga trenden. Med andra ord, om det dagliga diagrammet visade en övergripande hausseartad trend, skulle han bara följa handelssignalerna för att "köpa en ny 10-dagars hög", medan han ignorerade handelssignalerna för att "sälja en ny 10-dagars låg". Omvänt, på en övergripande björnmarknad skulle han bara ta försäljningssignalerna som genererades genom att se en ny 10-dagars låg, medan han ignorerade köpsignaler.

Båda handelsstrategierna - grundstrategin och versionen justerad för att endast handla i samma riktning som den befintliga trenden - användes med hjälp av separata handelskonton under samma ettårsperiod. Finjusteringen av handelsstrategin gav en imponerande förbättring av lönsamheten. Den finjusterade versionen av strategin, den som endast handlade med den nuvarande trenden, genererade cirka 180% mer i vinst än den grundläggande strategin som tog både köp- och säljsignaler oavsett den existerande långsiktiga trenden.

Det finns en annan bra anledning att använda en gedigen, långsiktig, trendhandelsstrategi när man investerar i råvaror. Medan råvaror tenderar att njuta av långsiktiga trender, tenderar de dagligen att vara tvärtom - alltför volatila. Råvaruterminer för dagshandel - på grund av den hävstång som finns tillgänglig som gör även små prisfluktuationer betydande så långt som potentiella vinster eller förluster på en viss dag - ger verkligen enorma möjligheter till vinst. Det är dock extremt riskabelt. Varje råvaruhandlare som har varit med i spelet ett tag kan berätta historier om dagar då priset på en viss råvara har gått från limit-up (det maximala dagliga prisförskottet som tillåts av börsen) till limit-down (det maximala dagliga priset) nedgång tillåten) och sedan tillbaka till begränsning igen, ibland inom bara en tre eller fyra timmarsperiod.Oddsen för att framgångsrikt kunna navigera dig genom priskörningar är så små och inga.

Handelshemligheter för varor - Dra nytta av marknadens natur

En annan av råvaruhandelshemligheterna är att uppmärksamma en faktor som är unik för råvaror i motsats till andra investeringsfordon och som tenderar att avsevärt driva priser - säsongsmässighet. Nästan alla större råvarumarknader tenderar att följa etablerade säsongsmässiga prismönster. Ett enkelt exempel är värmeolja och terminsgaser för naturgas. Båda dessa råvaror tenderar att, år in och år ut, stiga till vintermånaderna när efterfrågan är högst och sjunka till sommar då efterfrågan minskar.

Visst kan det finnas specifika ekonomiska förhållanden som stör det allmänna mönstret då och då, men över en tioårsperiod kan man rimligen förvänta sig att sådana allmänna säsongsprisutvecklingar kommer att gälla minst sju eller åtta år av tio.

Det finns specifika säsongsmönster som handlare kan se efter och dra nytta av i råvaruhandel. För flera år sedan satte den berömda terminshandlaren, Jake Bernstein, ihop en bok om säsongens trender som beskriver dussintals säsongsmönster som förekommer under året på de olika råvarumarknaderna, tillsammans med den historiska historien om hur stor andel av tiden marknaderna förblev trogen för säsongsmönster. På senare tid har säsongsmässig handelsprogramvara som i princip innehåller sådana data skapats och är tillgänglig för handlare att använda.

Att handla säsongsmönster är inte en garanterad vinst - ingenting i handeln är någonsin - men det ger definitivt handlare en extra fördel. Säsongsmönster kan användas som bekräftande indikatorer på en befintlig trend eller som varnings motsatta indikatorer som kan göra en näringsidkare klokt vaksam för en kommande trendförändring.

Om inget annat kan rätt medvetenhet om säsongsbetonade tendenser på olika råvarumarknader åtminstone hjälpa dig att undvika stora förluster. Till exempel är det bara de modigaste handlarna som någonsin har en stor kortförsäljningsposition i apelsinjuice-terminer på väg in på vintern, när bara en frysning över natten kan skicka apelsinjuice-terminspriserna plötsligt skyhöga. Den säkrare handlingen är att kanske våga sig till en liten köpposition, där du kan tjäna pengar i händelse av en frysning som driver priserna dramatiskt högre, men som sannolikt inte kommer att drabbas av katastrofala förluster till nackdelen även om inget dåligt väder förhållandena uppnås.

Avslutning på handelshemligheter för råvaror

Att lära sig mer om handelshemligheter för investerare ger investerare betydande fördelar, såsom höga hävstångseffekter och möjligheten att åka på långvariga tjur- eller björntrender. Råvaruhandel är dock inte en välgörenhetsorganisation som bara delar ut resväskor fulla med pengar till alla som vill ha lite. Precis som det är fallet med alla andra investeringsarenor, krävs det disciplin och övning för att bli en mycket skicklig och framgångsrik råvaruhandlare. En av de största utmaningarna är att lära sig att utnyttja den hävstång som erbjuds utan att utsätta dig för alltför höga risker och potentiellt katastrofala förluster. För det är uppriktigt sagt den sorgliga historien om många som försöker sig på råvaruhandelsspelet - de förlorar.

Men så behöver det inte vara. Om du går in i handeln med råvaruhandel med rätt försiktighet - inser att du måste lära dig att lyckas navigera i en helt annan handelsarena än aktier, valutor eller andra investeringar - så finns det ingen anledning att du inte kan skörda frukterna av mycket lönsamma investeringar, alla tjänade med användning av ett minimibelopp av handelskapital. Håll varuhandelns hemligheter avslöjade här i åtanke när du handlar, och vem vet? - du kan lära dig några egna hemligheter.

Relaterade handelsartiklar

  • Hur man handlar med valutamarknaden Forex-handel - Hur man handlar med Forex-marknaden Forex-handel låter användare dra nytta av förstärkning och avskrivning av olika valutor. Forexhandel handlar om att köpa och sälja valutapar baserat på varje valutas relativa värde till den andra valutan som utgör paret.
  • Huvudsakliga kunskaper hos mästerhandlare Sex viktiga kunskaper hos mästerhandlare Nästan vem som helst kan bli en näringsidkare, men att vara en av mästarhandlarna kräver mer än investeringskapital och en tredelad kostym. Tänk på: det finns ett hav av individer som vill ansluta sig till mästarnas led och ta med sig den typ av pengar som hör till den titeln.
  • Orderutförande Trade Order Timing - Trading Trade order timing avser hållbarheten för en specifik handelsorder. De vanligaste typerna av tidpunkt för handelsorder är marknadsorder, GTC-order och order för att fylla eller döda.
  • Alla handelsartiklar Knowledge Finance självstudiehandböcker är ett utmärkt sätt att förbättra teknisk kunskap om ekonomi, redovisning, finansiell modellering, värdering, handel, ekonomi och mer.

Rekommenderas

Stängdes Crackstreams ner?
2022
Är MC ledningscentral säker?
2022
Lämnar Taliesin en kritisk roll?
2022