Vad är ACATS (Automated Customer Account Transfer Service)?

Automated Customer Account Service (ACATS) är ett elektroniskt system i USA som möjliggör smidig överföring av finansiella värdepapper från en kund från ett instituts handelskonto till handelskontot hos en annan. Institutionerna är vanligtvis mäklarföretag Brokerage En mäklare tillhandahåller mellanhänder inom olika områden, t.ex. investera, få ett lån eller köpa fastigheter. En mäklare är en mellanhand som eller banker.

Automated Customer Account Transfer Service (ACATS)

Många olika typer av tillgångar och investeringsprodukter överförs med ACATS, såsom aktier, obligationer, fondandelar, livräntor, optioner, fonder och kontanter. För transaktioner med värdepappersfonder är ACATS ansluten till NSCC: s fond- / SERV-system. Systemet underlättar snabb omregistrering av medel när kontoöverföringar sker.

För överföring av försäkringstillgångar länkar ACATS till IPS (Insurance Processing Service) för att tillhandahålla information som är nödvändig för omregistrering mellan två företag. En överföring via ACATS tar cirka sex arbetsdagar att bearbeta. ACATS-transaktioner är dock inte garanterade och kan därför återföras om någon av parterna i överföringen är standard.

Systemet utvecklades av National Securities Clearing Corporation (NSCC) National Securities Clearing Corporation (NSCC). National Securities Clearing Corporation (NSCC) tillhandahåller riskhantering, avveckling och clearingtjänster till den amerikanska värdepappersmarknaden, som fortsatte med att bli en dotterbolag till Depository Trust and Clearing Corporation (DTCC). Systemet ersatte ett tidigare tillgångsöverföringssystem, vilket var ett manuellt.

DTCC är ett privat holdingbolag som ägs av olika banker och finansinstitut som hanterar en majoritet av värdepapperstransaktioner i USA. Endast företag som är medlemmar i NSCC kan använda ACATS. Banker måste vara medlemmar i DTCC för att kunna använda ACATS.

Sammanfattning

  • Automated Customer Account Transfer Service (ACATS) är ett automatiserat system som hjälper till att överföra tillgångar från ett kundhandelskonto till ett annat.
  • ACATS utvecklades av National Securities Clearing Corporation och ersatte ett tidigare system, som var ett manuellt system.
  • Systemet hjälper handlare att byta olika typer av tillgångar och tillhandahåller ett standardiserat förfarande som är effektivt.

Hur fungerar en automatiserad kundkontotjänst?

En vanlig kontoöverföring mellan två mäklare-återförsäljare följer stegen nedan:

  1. Den mottagande medlemmen initierar överföringen genom att skicka ett TI-formulär (Transfer Information) till ACATS. Formuläret är också känt som ett TIF (Transfer Initiation Form).
  2. Ett kontrollnummer tilldelas av ACATS till överföringen för framtida referens. ACATS informerar också både den levererande och den mottagande medlemmen som identifierats i TIF. Det sätter också den begärda överföringen i status "BEGÄRAN" i systemet. Om den inlämnade informationen är ofullständig eller i fel format avvisar ACATS begäran och informerar den medlem som initierade begäran.
  3. Den levererande medlemmen antingen lägger till de tillgångar som ska överföras eller avvisar överföringen. Medlemmen har en arbetsdag på sig att svara på resultatet.
  4. När den levererande medlemmen har lagt till de tillgångar som ska överföras har båda parter i överföringen möjlighet att kontrollera de tillgångar som har valts. ACATS överför status till “REVIEW” och båda medlemmarna har två arbetsdagar på sig att granska tillgångarna. Om den levererande medlemmen beslutar att lägga till, ta bort eller ändra de listade tillgångarna, överför ACATS statusen till "REVIEW-ADJUST-LEVERERER" och ger automatiskt ytterligare en arbetsdag för båda parterna att granska tillgångarna.
  5. På grund av fondernas karaktär Fonder En fond är en pool av pengar som samlas in från många investerare i syfte att investera i aktier, obligationer eller andra värdepapper. Fonder ägs av en grupp investerare och förvaltas av proffs. Lär dig om de olika typerna av fonder, hur de fungerar och fördelar och avvägningar genom att investera i dem och försäkringstillgångar. Den mottagande medlemmen måste skicka in nödvändiga blanketter för fond- och försäkringsregistrering.
  6. När granskningsperioden är klar kommer ACATS att flytta kontot till “SETTLE PREP” -status. Perioden varar en arbetsdag och ingen part kan göra några ytterligare uppdateringar eller ändringar i överföringen.
  7. ACATS kommer sedan att utfärda en rapport till båda parter som informerar dem om tillgångarna som avvecklas i överföringen. Medlemmarna har avgörande gränssnitt och ACATS skickar avvecklingstillgångarna till gränssnitten.
  8. Efter överföringen flyttar ACATS sedan kontot till "SETTLE CLOSE" -status i systemet. Genom NSCC: s penningavräkning debiteras den levererande medlemmen tillgångarnas marknadsvärde och den mottagande medlemmen krediteras tillgångarnas marknadsvärde.

Samma procedur följs, även om kontanta tillgångar är inblandade. Men om någon av parterna är en bank i en kontant tillgångsöverföring avgörs den genom en säkerhetsbetalningsorder (SPO) vid DTCC.

Fördelar med ACATS

  • ACATS är kostnads- och tidseffektivt.
  • Den uppfyller FINRA-kraven.
  • Tjänsten kan enkelt hantera flera processcykler.
  • Det påskyndar bosättningarna och är säkert.

Ytterligare resurser

Finance är den officiella leverantören av Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ Certification Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ ackreditering är en global standard för kreditanalytiker som täcker ekonomi, redovisning, kreditanalys, kassaflödesanalys, förbundsmodellering, återbetalning av lån och mer. certifieringsprogram, utformat för att förvandla vem som helst till en ekonomisk analytiker i världsklass.

För att hjälpa dig att bli en ekonomisk analytiker i världsklass och främja din karriär till din fulla potential kommer dessa ytterligare resurser att vara till stor hjälp:

  • Bank- och värdepappersindustrikommittén (BASIC) Bank- och värdepappersindustrikommittén (BASIC) Bank- och värdepappersindustrikommittén (BASIC) bildades 1970 med målet att standardisera, automatisera och effektivisera behandlingen
  • Managed Futures Managed Futures Managed Futures är en underklass av alternativa investeringsstrategier som används av stora fonder och institutionella investerare för att uppnå både portfölj och marknad
  • Financial Industry Regulation Authority (FINRA) Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) fungerar som en självreglerande organisation för värdepappersföretag som är verksamma i USA.
  • Banköverföring Banköverföring Banköverföring är elektronisk överföring av medel mellan personer eller enheter. Det gör att människor på avlägsna platser runt om i världen säkert kan överföra

Rekommenderas

Stängdes Crackstreams ner?
2022
Är MC ledningscentral säker?
2022
Lämnar Taliesin en kritisk roll?
2022