Finansiell modellering är en av de mest uppskattade, men tunt förståda, färdigheterna inom ekonomisk analys. Målet med finansiell modellering är att kombinera redovisning, ekonomi och affärsmetoder för att skapa en abstrakt representation av ett företag i Excel, prognostiserat i framtiden. Denna guide till ekonomisk modellering för nybörjare och "dummies" kommer att lära dig alla grunderna som en nybörjare behöver veta!
Det finns många typer av finansiella modeller, typer av finansiella modeller. De vanligaste typerna av finansiella modeller inkluderar: 3 uttalandemodell, DCF-modell, M & A-modell, LBO-modell, budgetmodell. Upptäck de tio bästa typerna med ett brett utbud av användningsområden, inklusive att fatta affärsbeslut i ett företag, göra investeringar i ett privat eller offentligt företag, prissätta värdepapper eller genomgå en företagstransaktion som en fusion, förvärv, avyttring eller kapitalanskaffning. Denna guide för ekonomisk modellering är utformad för att lära dig grunderna.
Bild från Finans finansiella modelleringskurser.
Varför använder du Excel?
Prognoser för ett företags verksamhet i framtiden kan vara mycket komplicerat. Varje företag är unikt och kräver en mycket specifik uppsättning antaganden och beräkningar. Excel används eftersom det är det mest flexibla och anpassningsbara verktyget som finns tillgängligt. Programvara, som ett alternativ, kan vara för stel och låter dig inte förstå varje rad i ett företags verksamhet på det sätt som Excel gör.
Vilka är stegen för att bygga en finansiell modell?
I denna ekonomiska modellering för nybörjare och ”dummies” -guiden har vi lagt fram de grundläggande stegen för hur man bygger en ekonomisk modell.
- Historiska data - ange minst tre års historisk finansiell information för verksamheten.
- Nyckeltal & mätvärden - beräkna de historiska nyckeltalen / mätvärdena för verksamheten, såsom marginaler, tillväxttakt, tillgångsomsättning, lagerförändringar etc.
- Antaganden - fortsätt bygga förhållandena och måtten in i framtiden genom att göra antaganden om vilka framtida marginaler, tillväxttakt, tillgångsomsättning och lagerförändringar som kommer att bli framöver.
- Prognos - prognosera resultaträkningen, balansräkningen och kassaflödesanalysen i framtiden genom att vända alla beräkningar som du använde för att beräkna historiska nyckeltal och mätvärden. Använd med andra ord antagandena som du gjorde för att fylla i bokslutet.
- Värdering - efter att prognosen har byggts kan företaget värderas med hjälp av analysmetoden Discounted Cash Flow (DCF). Lär dig mer om DCF-modeller DCF-modellutbildning Gratis guide En DCF-modell är en specifik typ av finansiell modell som används för att värdera ett företag. Modellen är helt enkelt en prognos för ett företags unlevered fria kassaflöde och värdering.
Bild från Finans finansiella modelleringskurser.
Vem bygger ekonomiska modeller?
Det finns många yrken och karriärvägar som kräver ekonomisk modellering. Här är några av de vanligaste:
- Investment Banking Analyst & Associates Investment Banking Karriärväg Investeringsbankkarriärguide - planera din IB-karriärväg. Lär dig mer om löner för investmentbanker, hur man anställs och vad man ska göra efter en karriär i IB. Divisionen Investment Banking (IBD) hjälper regeringar, företag och institutioner att skaffa kapital och slutföra fusioner och förvärv (M&A).
- Aktieforskningsanalytiker och associerade aktier Forskningsanalytiker En aktieforskningsanalytiker tillhandahåller forskningstäckning av offentliga företag och distribuerar den forskningen till kunder. Vi täcker analytikerlön, arbetsbeskrivning, branschinträdepunkter och möjliga karriärvägar.
- Private Equity Analysts & Associates Private Equity Karriärprofil Private equity-analytiker och intresseföretag utför liknande arbete som inom investment banking. Jobbet inkluderar ekonomisk modellering, värdering, långa timmar och höga löner. Private equity (PE) är en vanlig karriärutveckling för investmentbanker (IB). Analytiker i IB drömmer ofta om att ”ta examen” till köpsidan,
- Karriärprofil för kreditanalytiker kommersiell bankverksamhet En karriärväg för kommersiell bankverksamhet är att förse kunder med kreditprodukter, såsom långfristiga lån, roterande kreditlinjer, syndikerade faciliteter, kontanthanteringstjänster och andra ränteprodukter. Som kreditanalytiker eller kontoansvarig levererar du ekonomisk rådgivning
- FP&A-analytiker och chefer FP&A-analytiker Bli FP&A-analytiker i ett företag. Vi beskriver lönen, färdigheterna, personligheten och utbildningen du behöver för FP & A-jobb och en framgångsrik finansiell karriär. FP&A-analytiker, chefer och styrelseledamöter ansvarar för att ge chefer den analys och information de behöver
- Företagsutveckling Analytiker och chefer Företagsutveckling Karriärväg Företagsutvecklingsjobb inkluderar att genomföra fusioner, förvärv, avyttringar och kapitalanskaffning internt för ett företag. Företagsutveckling ("corp dev") ansvarar för att genomföra fusioner, förvärv, avyttringar och kapitalanskaffning internt för ett företag. Utforska karriärvägen.
Hur mycket redovisningskunskap krävs?
För att bygga en finansiell modell behöver du en gedigen förståelse för redovisningsgrunder. Du måste veta vad alla olika konton betyder, hur man beräknar dem och hur de är anslutna. Vi rekommenderar att du har minst några redovisningskurser inom ramen. Eftersom bokföring är en förutsättning för ekonomisk modellering, erbjuder vi våra redovisningskraschkurser gratis!
Vilka Excel-färdigheter krävs?
Det finns många Excel-formler och funktioner som krävs för att bygga en ekonomisk modell. Här är några av de vanligaste:
- SUM-funktionen lägger till en uppsättning siffror.
- AVERAGE-funktionen beräknar genomsnittet för en uppsättning siffror.
- COUNT-funktionen räknar antalet celler som innehåller siffror
- Funktionerna MIN och MAX beräknar lägsta och högsta för en uppsättning värden.
- SUMPRODUCT-funktionen multiplicerar två uppsättningar matriser och lägger till summan.
- IF-funktionen är en logikbaserad formel som kan göra din modell mer dynamisk.
- Diagram och diagram är en viktig del av ekonomisk modellering.
- Formateringsförmåga kan hjälpa till att skilja sig bra från bra modeller.
Fler Excel-resurser:
- Lista över Excel-genvägar Excel-genvägar PC Mac Excel-genvägar - Lista över de viktigaste och vanligaste MS Excel-genvägarna för PC- och Mac-användare, ekonomi, redovisningsyrken. Kortkommandon påskyndar dina modelleringskunskaper och sparar tid. Lär dig redigering, formatering, navigering, menyflik, klistra in special, datahantering, formel- och cellredigering och andra genvägar
- Excel-formler och funktioner Excel-formler Cheat Sheet Finance: s Excel-formler-fuskark ger dig alla de viktigaste formlerna för att utföra ekonomisk analys och modellering i Excel-kalkylblad. Om du vill bli en mästare i Excel-ekonomisk analys och en expert på att bygga ekonomiska modeller har du kommit till rätt ställe.
- Excel-guide för nybörjare Excel för nybörjare Denna Excel för nybörjare-guide lär dig allt du behöver veta om Excel-kalkylblad och formler för att utföra ekonomisk analys. Titta på videon och lära dig allt en nybörjare behöver veta från vad som är Excel, till varför använder vi oss och vilka är de viktigaste kortkommandona, funktionerna och formlerna
- Gratis Excel Crash Course
Vilka är kännetecknen för en bra ekonomisk modell?
När du bygger en modell är det viktigt att följa bästa praxis, som vi beskriver i våra kurser. En bra modell är tillräckligt enkel för att vem som helst kan förstå den, men ändå detaljerad nog för att hantera komplexa situationer.
Här är en lista med allmänna bästa metoder för att bygga modeller i Excel:
- Välstrukturerad, med bra layout
- Lätt att följa och förstå
- Förare och antaganden är tydligt utformade
- Enkelhet över komplexitet
- Exakt
- Fokusera på viktiga frågor
- Visuella utgångar
Tack för att du läste vår guide till ekonomisk modellering för nybörjare (och "dummies"). För mer avancerad instruktion, se Finance: s finansiella modelleringskurser.
Hur får jag ett jobb inom ekonomisk modellering?
Det finns ett brett utbud av företagsfinansieringsjobb som kräver ekonomisk modelleringsförmåga. Om du är intresserad av finansiell planering och analys (FP&A), aktieforskning, investmentbank, private equity eller företagsutveckling, utforska Finance CAREER MAP för att hitta den bästa karriärvägen för dig.
Fler resurser utöver ekonomisk modellering för nybörjare ...
På Finance spenderar vi mycket tid på att bygga Excel-modeller. Därför har vi många värdefulla fria resurser att dela med dig. Här är några av våra mest användbara resurser, förutom denna “dummies guide” för ekonomisk modellering:
- Vad är ekonomisk modellering? Vad är ekonomisk modellering Finansiell modellering utförs i Excel för att förutsäga ett företags ekonomiska resultat. Översikt över vad som är ekonomisk modellering, hur & varför man bygger en modell.
- Hur man blir en finansanalytiker Guide till att bli en finansanalytiker Hur man blir en finansanalytiker. Följ Finance guide om nätverk, CV, intervjuer, ekonomisk modellering färdigheter och mer. Vi har hjälpt tusentals människor att bli finansanalytiker genom åren och vet exakt vad som krävs.
- Värderingsmetoder Värderingsmetoder När ett företag värderas som ett fortsatt företag finns det tre huvudsakliga värderingsmetoder som används: DCF-analys, jämförbara företag och prejudikattransaktioner. Dessa värderingsmetoder används i investmentbank, aktieforskning, private equity, företagsutveckling, fusioner och förvärv, leveraged buyouts och finans
- DCF-modellguide DCF-modellutbildning Gratis guide En DCF-modell är en specifik typ av finansiell modell som används för att värdera ett företag. Modellen är helt enkelt en prognos för ett företags unlevered fria kassaflöde
- Finansiella modelleringskurser
- Excel-utbildning
