RATE-funktionen är en Excel Financial-funktion som används för att beräkna räntan som debiteras på ett lån eller den avkastning som krävs för att nå ett angivet belopp på en investering under en viss period.
För en finansanalytiker kan RATE-funktionen vara användbar för att beräkna räntan på nollkupongobligationer.
Formel
= RATE (nper, pmt, pv, [fv], [type], [guess])
RATE-funktionen använder följande argument:
- Nper (argument krävs) - Det totala antalet perioder (månader, kvartal, år osv.) Under vilka lånet eller investeringen ska betalas.
- Pmt (obligatoriskt argument) - Detta är betalningen för varje period. Detta nummer måste vara oförändrat under lånets löptid. Pmt inkluderar ränta och ränta men inga andra avgifter eller skatter. Om pmt utelämnas måste fv matas in.
- PV (obligatoriskt argument) - Nuvärdet av alla framtida betalningar; vad alla framtida betalningar skulle vara värda i nuet.
- FV (valfritt argument) - Detta är det framtida värdet som är målet för investeringen. Detta värde är vad vi strävar efter att ha efter den senaste betalningen. Om vi utelämnar fv antas det vara 0 (det framtida värdet på ett lån till exempel är 0) och vi måste istället inkludera ett pmt-argument.
- Typ (valfritt argument) - Bestämmer hur formeln tar hänsyn till förfallodagen för betalningar. Om typ utelämnas eller 0 matas in förfaller betalningarna vid periodens slut. Om 1 matas in förfaller betalningarna vid periodens början.
- Gissa (valfritt argument) - Vår gissning om vad räntan ska vara. Detta ger en startpunkt för RATE-funktionen så att den kan konvergera på ett svar lättare innan den når 20 iterationer.
- När RATE utelämnas antas gissningen vara 10%.
- Om RATE inte konvergerar, försök med andra värden för denna inmatning.
Ladda ner gratismallen
Ange ditt namn och e-post i formuläret nedan och ladda ner gratismallen nu!
Hur använder jag RATE-funktionen i Excel?
Som en kalkylfunktion kan RATE-funktionen anges som en del av en formel i en cell i ett kalkylblad. För att förstå användningen av funktionen, låt oss överväga ett exempel:
Exempel - Använd RATE-funktionen
Antag följande situation. Du tar ett lån på $ 8000. Lånetiden är 5 år och betalningarna görs varje månad. Lånet är 152,50 dollar. Hur skulle räntan vara för detta lån? Vi kan använda RATE-funktionen i Excel för att avgöra detta.
Med detta kan vi fastställa att den årliga räntan för detta lån är 5,42%. Du kommer att märka att cell C7 är inställd på negativ i formeln. Detta beror på att denna beräkning sker ur den person som tar lånet. Översättningen av denna formel är C7 det månatliga betalningsbeloppet. Det är kontantutflödet som individen måste betala varje månad. Därför förlorar han C7, vilket gör att det blir ett negativt tal.
Om denna situation skulle beräknas utifrån bankens utfärdande av lånet till låntagaren skulle C7 istället vara positivt och C6 vara det negativa talet. Detta beror på att lånet skulle få C7 på månadsbasis (kontantinflöde av månatliga betalningar). Det skulle också förlora det ursprungliga lånebeloppet och därmed leda till att C6 istället blir det negativa antalet.
Anmärkningar att komma ihåg om RATE-funktionen:
# 1. #NUM! fel - Om resultaten av RATE inte konvergerar till 0,0000001 efter 20 iterationer, returnerar RATE #NUM! felvärde. Detta kan bero på att man inte använder det negativa eller positiva tecknet med avseende på kassaflödesavtal. Det är här ovanstående exempel kommer in. Du kommer att märka att C7 är negativt eftersom det är ett kassaflöde av månatliga betalningar. C6 är positivt eftersom det är ett kassaflöde av det ursprungliga lånebeloppet. Om det inte fanns något negativt i C7, skulle denna formel mata ut ett #NUM! fel.
Ibland är det nödvändigt att ge en gissning för att formeln ska fungera. Eftersom svaren från RATE måste konvergera inom 20 iterationer, ger en gissning det möjlighet att starta sina iterationer närmare rätt svar, vilket möjligen gör det möjligt att hitta svaret innan 20 iterationer har inträffat.
# 2. #VÄRDE! error - Visas när något av argumenten är icke-numeriska.
# 3. RATE-funktionen matar ut räntan för den period som lånebetalningarna är i. Om du till exempel beräknar en räntesats för ett lån med månatliga betalningar som ovan, kommer räntan som beräknas av RATE-funktionen att vara en månatlig ränta . För att hitta den årliga räntan måste du multiplicera den kvartalsränta som matats ut med RATE-funktionen med 12.
# 4. RATE-funktionen kräver också att "nper" -argumentet är det totala antalet betalningsperioder för lån. Se till att detta nummer matas in i rätt enheter. Med hjälp av exemplet ovan är den inmatade nperen 60 eftersom den är 5 år multiplicerad med 12 månader per år.
Ytterligare resurser
Tack för att du läser Finance guide till viktiga Excel-funktioner! Genom att ta dig tid att lära dig och behärska dessa funktioner kommer du att påskynda din ekonomiska analys avsevärt. För att lära dig mer, kolla in dessa ytterligare finansresurser:
- Avancerad Excel-klass
- De bästa Excel-formlerna att veta Avancerade Excel-formler måste veta Dessa avancerade Excel-formler är viktiga att känna till och tar dina ekonomiska analysfärdigheter till nästa nivå. Avancerade Excel-funktioner du måste känna till. Lär dig de 10 bästa Excel-formlerna som varje ekonomisk analytiker i världsklass använder regelbundet. Dessa färdigheter kommer att förbättra ditt kalkylbladarbete i alla karriärer
- Typer av grafer i Excel Typer av grafer Topp 10 typer av grafer för datapresentation du måste använda - exempel, tips, formatering, hur du använder dessa olika grafer för effektiv kommunikation och i presentationer. Ladda ner Excel-mallen med stapeldiagram, linjediagram, cirkeldiagram, histogram, vattenfall, spridningsdiagram, kombinationsdiagram (stapel och linje), måttdiagram,
- Certifierade finansanalytiska beteckningar Guider till beteckningar för finansiella tjänster. Detta avsnitt täcker alla de viktigaste beteckningarna inom ekonomi, allt från CPA till FMVA. Dessa framträdande beteckningar täcker karriärer inom redovisning, finans, investment banking, FP&A, treasury, IR, företagsutveckling och färdigheter som finansiell modellering,
