I den här artikeln beskrivs vad en due diligence-rapport ska täcka och vilka frågor som behöver besvaras med fusioner och förvärv. Lär dig hur fusioner och förvärv och affärer slutförs. I den här guiden beskriver vi förvärvsprocessen från början till slut, de olika typerna av förvärvare (strategiska kontra finansiella köp), vikten av synergier och transaktionskostnader. En due diligence-rapport skickas som ett internt memo till medlemmar i ledningsgruppen som utvärderar transaktionen och är ett krav för att stänga affären. av företagsekonomi. Ladda ner mallar,läsa exempel och lära dig hur erbjudanden är strukturerade. Avtal om sekretess, köp av aktier, inköp av tillgångar och mer M & A-resurser.
Vilka är avsnitten i en due diligence-rapport?
# 1 Företagsregister
- Införandestatus och i gott skick med staten
- Kapitalisering och auktoriserade och utfärdade aktier i aktier och säljare i varje dotterbolag
- Bolagsordning och stadgar
- Kopior av all korrespondens med aktieägarna och få en aktieägarlista
- Förekomsten av teckningsoptioner, optioner eller andra potentiellt utspädande värdepapper
# 2 Finansiell information
- Kopior av de finansiella rapporterna för de senaste fem åren som har granskats, inklusive alla noter och ledningens diskussion och analys
- Kopior av korrespondens mellan ledning och revisorer
- Lista över federala och statliga jurisdiktioner där säljaren har registrerat skatt de senaste 5 åren
- Statliga, statliga och lokala skattedeklarationer under de senaste 5 åren
- Alla styrelsens presentationer
- Alla internt genererade finansiella modeller och prognoser
# 3 Skuldsättning
- Undersök skuldsättning eller säljare och dotterbolag, inklusive låneavtal, sedlar, inteckningar och säkerhetsavtal
- Granska korrespondens med långivare som visar att de finansiella villkoren är uppfyllda
- Beställ enhetlig kommersiell kodsökning med varje dotterbolag
# 4 Sysselsättning och arbete
- Lista och biografier över tjänstemän, styrelseledamöter och anställda på en viss nivå
- Lista över alla anställda, deras arbetsfunktion, avdelning, plats och ersättning
- Dokument som beskriver vinstdelning, pensioner, uppskjuten ersättning, aktieplaner och andra ersättningar eller förmåner som inte är löner
- Kopior av alla anställdas handböcker, uppförandekoder och policyer
- Kopior av anställnings-, konsult-, uppsägnings-, fallskärms- och skadeståndsavtal
- Väntande tvister relaterade till arbets- och arbetsrätt
# 5 Fastigheter
- Adress och juridisk beskrivning för all fast egendom
- Kopior av riktlinjer för utfärdande av äganderätt med avseende på fastigheter
- Kopior av alla utvärderingar
- Kopior av alla studier, webbplatsutvärderingar och regeringsarkiv och rapporter utarbetade av konsulter
# 6 Avtal
- Alla avtal som ingåtts av företaget och dess dotterbolag
- Alla fastighetsavtal
- Alla partnerskap eller joint venture-avtal
- All marknadsföring, försäljning, provision, distributör, franchiseavtal
- All mäklare eller investeringsbanker Investment Banking Investment banking är uppdelningen av en bank eller finansiell institution som betjänar regeringar, företag och institutioner genom att tillhandahålla rådgivningstjänster (kapitalanskaffning) och fusioner och förvärv (M&A). Investeringsbanker fungerar som mellanhänder
- Alla kund- eller kundavtal
- Alla licenser och prenumerationer
- Alla väsentliga kontrakt som inte annars erhållits från denna lista
# 7 Leverantörs- och kundinformation
- Lista över alla väsentliga kunder inklusive dollar och försäljningsvolym
- Lista över alla materialleverantörer inklusive dollar och inköpsvolym
- Korrespondens med kunder eller leverantörer relaterade till klagomål eller tvister
# 8 Lagligt
- Kopior av varje rapport eller dokument som lämnas in till myndigheter
- Beskrivningar av alla tvister, administrativa förfaranden, statliga utredningar
- Kopior av alla statliga licenser
- Bedömningar av miljöansvar och miljökrav
Vem skapar en due diligence-rapport?
Det kan ofta vara många grupper som är involverade i utarbetandet av due diligence-dokumentet. Företagen kan utföra analysen internt med sitt företagsutvecklingsteam Corporate Development Career Path Företagsutvecklingsjobb inkluderar att genomföra fusioner, förvärv, avyttringar och kapitalanskaffning internt för ett företag. Företagsutveckling ("corp dev") ansvarar för att genomföra fusioner, förvärv, avyttringar och kapitalanskaffning internt för ett företag. Utforska karriärvägen. , eller så kan de anställa externa rådgivare som investeringsbankirer Investment Banking Career Path Investeringsbankkarriärguide - planera din IB-karriärväg. Lär dig mer om löner för investmentbanker, hur man anställs och vad man ska göra efter en karriär i IB. Investmentbank-divisionen (IBD) hjälper regeringar, företag,och institutioner skaffar kapital och genomför fusioner och förvärv (M&A). eller due diligence-teamet på ett revisionsföretag Due diligence Karriärprofil Dessa grupper utför “finansiell due diligence” på uppdrag av förvärvare av företag för att analysera målföretagens finansiella rapporter och övergripande ekonomiska hälsa. En karriär i det ekonomiska due diligence-teamet kan kräva långa timmar i en transaktion och kräver rättslig redovisning och analys. .En karriär i det ekonomiska due diligence-teamet kan kräva långa timmar i en transaktion och kräver rättslig redovisning och analys. .En karriär i det ekonomiska due diligence-teamet kan kräva långa timmar i en transaktion och kräver rättslig redovisning och analys. .
Ytterligare resurser
Tack för att du läser den här guiden till due diligence-rapporter, vad som ingår i dem och vem som gör dem. Finance är en global leverantör av Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA®-certifiering. Gå med i 350 600+ studenter som arbetar för företag som Amazon, JP Morgan och Ferrari-certifieringsprogram och flera andra kurser för finansiella proffs. För att hjälpa dig att utveckla din karriär, kolla in de ytterligare resurserna nedan:
- Checklista för due diligence Checklist för due diligence Denna checklista för due diligence innehåller över 25 poster som inkluderar finansiella, juridiska och operationella poster som måste verifieras.
- Praktikplatser för investmentbanker Investment Banking-praktikprogram De flesta investeringsbanker erbjuder ett praktikprogram för investmentbanker varje år och anställer ett antal sommaranalytiker och medarbetare för att arbeta i 9-12 veckor på sina kontor. Dessa program är utmärkta för båda parter: praktikanterna får fenomenal upplevelse och får se hur det ser ut
- Typer av finansiella modeller Typer av finansiella modeller De vanligaste typerna av finansiella modeller inkluderar: 3-rapportmodell, DCF-modell, M & A-modell, LBO-modell, budgetmodell. Upptäck de 10 bästa typerna
- Guide för ekonomisk modellering Gratis guide för ekonomisk modellering Denna guide för ekonomisk modellering täcker Excel-tips och bästa praxis om antaganden, drivrutiner, prognoser, länkar de tre uttalandena, DCF-analys, mer
