En stop-loss-order är ett verktyg som används av näringsidkare och investerare för att begränsa förluster och minska riskexponeringen Marknadsriskpremie Marknadsriskpremien är den extra avkastning som en investerare förväntar sig av att inneha en riskfylld marknadsportfölj istället för riskfria tillgångar. . Med en stop-loss-order gör en investerare en order för att lämna en handelsposition som han innehar om priset på hans investering flyttas till en viss nivå som representerar en viss förlust i handeln. Genom att använda en stop-loss-order begränsar en näringsidkare sin risk i handeln till ett fast belopp i händelse av att marknaden rör sig mot honom. Till exempel kan en näringsidkare som köper aktier till $ 25 per aktie ange en stop-loss-order för att sälja sina aktier och avsluta handeln till $ 20 per aktie. Detta begränsar effektivt hans risk på investeringen till en maximal förlust på $ 5 per aktie.Om aktiekursen sjunker till $ 20 per aktie kommer ordern automatiskt att genomföras och handeln stängs. Stop-loss-order kan vara särskilt användbara vid en plötslig och betydande prisrörelse mot en näringsidkares position.
Stop-loss-order kan också användas för att låsa in en viss vinst i en handel. Till exempel, om en näringsidkare har köpt en aktie till $ 2 per aktie och priset därefter stiger till $ 5 per aktie, kan han placera en stop-loss-order på $ 3 per aktie och låsa in en $ 1 per aktievinst i händelse av att priset av aktien faller tillbaka till $ 3 per aktie.
Det är viktigt att förstå att stoppförlustorder skiljer sig från begränsningsorder som endast utförs om säkerheten kan köpas (eller säljas) till ett angivet pris eller bättre. När en säkerhets prisnivå flyttar sig till - eller bortom - det angivna stopp-förlust-orderpriset blir stop-loss-ordern omedelbart en marknadsorder att köpa eller sälja till bästa tillgängliga pris. Därför kanske en stop-loss-order på en snabbt rörlig marknad inte fylls med exakt den angivna stoppprisnivån, men kommer vanligtvis att fyllas ganska nära det angivna stopppriset. Men näringsidkare bör tydligt förstå att stop-loss-order i vissa extrema fall kanske inte ger mycket skydd.
Låt oss till exempel säga att en näringsidkare har köpt en aktie till 20 USD per aktie och lagt en stop-loss-order på 18 USD per aktie, och att aktien stänger en handelsdag till 21 USD per aktie. Sedan, efter avslutad handel för dagen, kommer katastrofala nyheter om företaget ut. Om aktiekursgapet lägre på marknaden öppnas nästa handelsdag - säg, när handeln öppnar till $ 10 per aktie - kommer näringsidkarens $ 18 en orderstopp för aktie omedelbart att utlösas eftersom kursen har sjunkit till under stop-loss orderpris, men det kommer inte att fyllas någonstans nära $ 18 per aktie. Istället kommer det att fyllas runt det rådande marknadspriset på $ 10 per aktie.
Med begränsade beställningar garanteras din beställning till det angivna orderpriset eller bättre. Den enda garantin om en stop-loss-order utlöses är att ordern kommer att genomföras omedelbart och fyllas till rådande marknadspris vid den tiden.
Syften med stoppförlustorder
Huvudsyftet med en stop-loss-order är att minska riskexponeringen (genom att begränsa potentiella förluster) och att göra handeln enklare (genom att redan ha en order på plats som automatiskt kommer att genomföras om marknaden handlas till ett angivet pris). Näringsidkare uppmanas starkt att alltid använda stop-loss-order när de går in i en handel för att begränsa sin risk och undvika en potentiellt katastrofal förlust. Kort sagt, stop-loss-order tjänar till att göra handel mindre riskabelt genom att begränsa mängden kapital som riskeras vid en enskild handel.
Andra resurser
- Handel Order Timing Trade Order Timing - Handel Trade order timing avser hållbarheten för en specifik handelsorder. De vanligaste typerna av tidpunkt för handelsorder är marknadsorder, GTC-order och order för att fylla eller döda.
- Handelsmekanismer Handelsmekanismer Handelsmekanismer avser de olika metoder som tillgångar handlas med. De två huvudtyperna av handelsmekanismer är offertdrivna och orderdrivna handelsmekanismer
- Tre bästa lagersimulatorer Tre bästa lagersimulatorer De bästa lagersimulatorerna tillåter användaren att öva och förfina sina investeringstekniker. Aktiehandelssimulatorer tillåter handel med falska kontanter med realtidsdata, vilket gör det möjligt för handlare att testa olika handelsstrategier innan de riskerar riktiga pengar på dem.
- Investering: En nybörjarguide Investering: En nybörjarguide Finansguiden för investering för nybörjare lär dig grunderna i att investera och hur du kommer igång. Lär dig om olika strategier och tekniker för handel och om de olika finansmarknaderna som du kan investera i.
