Regressionsanalys är en uppsättning statistiska metoder som används för att uppskatta sambandet mellan en beroende variabel och en eller flera oberoende variabler Oberoende variabel En oberoende variabel är en ingång, antagande eller drivkraft som ändras för att bedöma dess inverkan på en beroende variabel (resultatet). . Den kan användas för att bedöma styrkan i sambandet mellan variabler och för att modellera det framtida förhållandet mellan dem.
Regressionsanalys inkluderar flera variationer, såsom linjär, multipel linjär och icke-linjär. De vanligaste modellerna är enkla linjära och multipla linjära. Icke-linjär regressionsanalys används ofta för mer komplicerade datamängder där de beroende och oberoende variablerna visar en icke-linjär relation.
Regressionsanalys erbjuder många applikationer inom olika discipliner, inklusive ekonomi.
Regressionsanalys - Linjära modellantaganden
Linjär regressionsanalys baseras på sex grundläggande antaganden:
- De beroende och oberoende variablerna visar ett linjärt förhållande mellan lutningen och avlyssningen.
- Den oberoende variabeln är inte slumpmässig.
- Värdet på rest (fel) är noll.
- Värdet på restfelet (felet) är konstant i alla observationer.
- Värdet på restfelet (felet) är inte korrelerat över alla observationer.
- Restvärdena (fel) följer normalfördelningen.
Regressionsanalys - Enkel linjär regression
Enkel linjär regression är en modell som bedömer förhållandet mellan en beroende variabel och en oberoende variabel. Den enkla linjära modellen uttrycks med följande ekvation:
Y = a + bX + ϵ
Var:
- Y - Beroende variabel
- X - Oberoende (förklarande) variabel
- a - Avlyssning
- b - Lutning
- ϵ - Rest (fel)
Regressionsanalys - Multipel linjär regression
Multipel linjär regressionsanalys är i huvudsak lik den enkla linjära modellen, med undantag för att flera oberoende variabler används i modellen. Den matematiska representationen av multipel linjär regression är:
Y = a + b X 1 + c X 2 + d X 3 + ϵ
Var:
- Y - Beroende variabel
- X 1 , X 2 , X 3 - Oberoende (förklarande) variabler
- a - Avlyssning
- b, c, d - Lutningar
- ϵ - Rest (fel)
Multipel linjär regression följer samma förhållanden som den enkla linjära modellen. Eftersom det finns flera oberoende variabler i multipel linjär analys finns det dock ett annat obligatoriskt villkor för modellen:
- Icke-kollinearitet: Oberoende variabler bör visa ett minimum av korrelation med varandra. Om de oberoende variablerna är starkt korrelerade med varandra blir det svårt att bedöma de verkliga förhållandena mellan de beroende och oberoende variablerna.
Regressionsanalys inom ekonomi
Regressionsanalys har flera tillämpningar inom ekonomi. Till exempel är den statistiska metoden grundläggande för Capital Asset Pricing Model (CAPM) Capital Asset Pricing Model (CAPM) Capital Asset Pricing Model (CAPM) är en modell som beskriver sambandet mellan förväntad avkastning och risk för ett värdepapper. CAPM-formeln visar att en säkerhets avkastning är lika med den riskfria avkastningen plus en riskpremie, baserat på säkerheten. I huvudsak är CAPM-ekvationen en modell som avgör förhållandet mellan en tillgångs förväntade avkastning och marknadsriskpremien.
Analysen används också för att prognostisera avkastningen på värdepapper, baserat på olika faktorer, eller för att prognostisera ett företags resultat. Lär dig mer prognosmetoder i Finance kurs för budgetering och prognoser!
1. Beta och CAPM
I finans används regressionsanalys för att beräkna Beta Beta Betan (β) för ett investeringspapper (dvs. ett aktie) är ett mått på dess avkastningsvolatilitet i förhållande till hela marknaden. Den används som ett mått på risken och är en integrerad del av CAPM (Capital Asset Pricing Model). Ett företag med högre beta har större risk och också högre förväntad avkastning. (avkastningens volatilitet i förhållande till den totala marknaden) för ett aktie. Det kan göras i Excel med hjälp av Slope-funktionen SLOPE-funktionen SLOPE-funktionen är kategoriserad under Excel-statistiska funktioner. Det kommer att återföra lutningen för den linjära regressionslinjen genom datapunkterna i kända_ och kända_x. I finansiell analys kan SLOPE vara användbart vid beräkning av beta för ett aktie. Formel = LOPE (känd_, känd_x) Funktionen använder.
Ladda ner Finance gratis beta-kalkylator Beta-kalkylator Denna beta-kalkylator låter dig mäta avkastningens volatilitet för enskilda aktier i förhållande till hela marknaden. Betan (β) för en investeringspapper (dvs. ett aktie) är ett mått på dess avkastningsvolatilitet i förhållande till hela marknaden. Det används som ett mått på risk och är en integrerad del av Cap!
2. Prognoser för intäkter och utgifter
Vid prognoser för finansiella rapporter Finansiell prognos Finansiell prognos är processen att uppskatta eller förutsäga hur ett företag kommer att prestera i framtiden. Den här guiden om hur man bygger en ekonomisk prognos för ett företag, det kan vara användbart att göra en multipel regressionsanalys för att bestämma hur förändringar i vissa antaganden eller drivkrafter för verksamheten kommer att påverka intäkter eller kostnader i framtiden. Det kan till exempel finnas en mycket hög korrelation mellan antalet säljare som är anställda i ett företag, antalet butiker de driver och intäkterna som verksamheten genererar.
Ovanstående exempel visar hur man använder prognosfunktionen FORECAST-funktionen FORECAST-funktionen kategoriseras under Excel-statistiska funktioner. Den beräknar eller förutsäger för oss ett framtida värde med hjälp av befintliga värden. Vid ekonomisk modellering kan prognosfunktionen vara användbar vid beräkning av det statistiska värdet på en gjord prognos. Till exempel, om vi känner till tidigare intäkter och i Excel för att beräkna ett företags intäkter, baserat på antalet annonser det körs.
Lär dig mer prognosmetoder i Finance kurs för budgetering och prognoser!
Ytterligare resurser
Vi hoppas att du gillade att läsa Finance förklaring av regressionsanalys. Finance erbjuder Financial Modelling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA®-certifiering. Gå med i 350 600 studenter som arbetar för företag som Amazon, JP Morgan och Ferrari-certifieringsprogram för dem som vill ta sin karriär till nästa nivå. För att lära dig mer om relaterade ämnen, kolla in följande kostnadsfria finansresurser:
- Analys av kostnadsbeteende Kostnadsanalys av kostnadsbeteende avser ledningens försök att förstå hur driftskostnaderna förändras i förhållande till en förändring i en organisations aktivitetsnivå. Dessa kostnader kan inkludera direkta material, direkt arbetskraft och allmänna kostnader som uppstår genom att utveckla en produkt.
- Finansiella modelleringsfärdigheter Ekonomiska modelleringsfärdigheter Lär dig de 10 viktigaste ekonomiska modelleringsfärdigheterna och vad som krävs för att vara bra på ekonomisk modellering i Excel. De viktigaste färdigheterna: redovisning
- Prognosmetoder Prognosmetoder Toppprognosmetoder. I den här artikeln kommer vi att förklara fyra typer av intäktsprognosmetoder som finansanalytiker använder för att förutsäga framtida intäkter.
- Hög-låg-metod Hög-låg-metod I kostnadsredovisning är metoden hög-låg en teknik som används för att dela upp blandade kostnader i rörliga och fasta kostnader. Även om high-low-metoden är enkel att använda, används den sällan, eftersom den kan snedvrida kostnaderna på grund av dess beroende av två extrema värden från en given datamängd. Formel för High-Low Method Formeln för
