Sammanläggning av intressen avser en teknik för registrering av en fusion eller ett förvärv, där tillgångarna och skulderna i de två företagen summeras och sedan nettas. Historiskt sett kan företagen använda sig av två av metoderna för redovisning av konsolideringar eller sammanslagningar. Sammanläggning I företagsfinansiering är en sammanslagning en kombination av två eller flera företag till ett större enskilt företag. I redovisning avses en sammanslagning eller konsolidering kombinationen av finansiella rapporter. - köpmetoden och sammanslagning av intressen.
Innan avvecklingen gjordes av Financial Accounting Standards Board (FASB) 2001 var sammanslagning av intressen den mest föredragna tekniken eftersom det vanligtvis resulterade i höga intäkter för det överlevande företaget.
Att bryta ner intressepooling
I huvudsak innebär sammanslagningsmetoden att kombinera balansräkningar Balansräkning Balansräkningen är en av de tre grundläggande finansiella rapporterna. Dessa uttalanden är nyckeln till både ekonomisk modellering och redovisning. I balansräkningen visas företagets totala tillgångar och hur dessa tillgångar finansieras, antingen genom skuld eller eget kapital. Tillgångar = Skulder + Kapital från de två företagen till ett. Tillgångarna och skulderna redovisas i enlighet med respektive kontosaldo i balansräkningen. Detta följs vanligtvis av en omvärdering av de historiska finansiella rapporterna.
En sak att notera är att immateriella tillgångar Immateriella tillgångar Enligt IFRS är immateriella tillgångar identifierbara, icke-monetära tillgångar utan fysisk substans. Liksom alla tillgångar är immateriella tillgångar de som förväntas generera ekonomisk avkastning för företaget i framtiden. Som en långsiktig tillgång sträcker sig denna förväntan längre än ett år. ingår inte i koncernens balansräkning. Den enda gången sådana tillgångar ingår är om de redan har redovisats i något av företagens finansiella ställning. Som ett resultat är ingen goodwill Goodwill Goodwill är i immateriell tillgång en redovisning. Begreppet goodwill kommer till spel när ett företag som vill förvärva ett annat företag är villigt att betala ett pris som är betydligt högre än det verkliga marknadsvärdet på företagets nettotillgångar.De delar som utgör den immateriella tillgången för goodwill registreras i förhållande till rörelseförvärvet. Alla kostnader som uppkommit under sammanslagningen ska inkluderas i företagets totalresultaträkning.
Fördelar med Pooling of Interests Method
Innan metoden för pooling of interest avbröts fanns det vissa sektorer som föredrog tekniken framför inköpspriset. Sammanfattningen av intressen blev särskilt populär 1998, då den utgjorde 52% av all transaktionsvolym, vilket motsvarade 852 miljarder dollar.
En sektor där metoden användes i stor utsträckning var teknik. En överväldigande majoritet av teknikföretagen använde tekniken för sammanslagning av intressen så att de inte behövde registrera några kostnader som uppstod genom förvärvet. Detta tillvägagångssätt fick också resultatet att se bättre ut eftersom inga minskningar av goodwill registrerades. I sin tur bidrog detta till att öka finansiella nyckeltal som avkastning på eget kapital (ROE) och avkastning på tillgångar (ROA).
Avskaffande av sammanslagning av intressen
Som redan nämnts avskaffade FASB, den organisation som fastställer och tolkar allmänt vedertagna redovisningsprinciper, användningen av räntemetoden 2001. Redovisningsorganet beslutade att alla rörelseförvärv skulle redovisas med hjälp av inköpsprismetoden. Flytten var en del av ett skifte inom redovisningsbranschen som ledde till antagandet av redovisning av verkligt värde. Det motsattes dock starkt av näringslivet.
Relevansen av förändringen i redovisningsmetoderna, liksom orsaken till näringslivets motstånd mot förändringen, berodde på hur goodwill behandlades under varje tillvägagångssätt och den efterföljande effekten på redovisningsresultatet. Under sammanslagning av intressen sammanfattades redogörelsen för de två företagen helt enkelt, post för post. Kostnader som betalades över tillgångarnas verkliga marknadspris registrerades inte i rörelseförvärvet och behövde därför inte betalas eller kostnadsföras.
Omvänt, enligt inköpsprismetoden, måste eventuella premier som betalats utöver standardpriset redovisas i förvärvarens redovisning av finansiell ställning som goodwill, som därefter skrivs av och kostnadsförs över en 20-årsperiod. Så medan sammanläggningen av intresseteknik inte orsakade någon inverkan på det redovisade resultatet, innebar köpeskillningsmetoden att det skulle finnas avskrivningar på goodwill.
FASB: s beslut att ersätta sammanslagningen av räntor med inköpsprisetekniken berodde på ett behov av att förbättra kvaliteten på information som görs tillgänglig för investerare och andra användare av finansiella rapporter. FASB hävdade att enligt den modifierade inköpsprismetoden skulle de underliggande aspekterna av företagsförvärv återspeglas mer exakt för investerare. Utan nämnda viktiga detaljer lämnades investerare ofta i mörkret eftersom de inte kunde fastställa den verkliga kostnaden för ett företag som köpte ett annat.
Sammanställning av intressen jämfört med inköpsprismetoden
- Sammanfattning av intressen tillämpas huvudsakligen när processen att kombinera företag är en sammanslagning. Men om processen är i form av ett köp används inköpsprismetoden.
- Vid sammanslagning av intressen presenterar balansräkningen tillgångar och skulder till bokförda värden. I inköpsprismetoden registreras dock verkliga marknadsvärden för tillgångarna och skulderna.
- Under sammanslagning av intressen kombineras tillgångarna och skulderna för de två företagen. Med inköpsprismetoden noteras dock endast förvärvarens tillgångar och skulder.
Sammanfattning
Sammanläggning av intressen är en redovisningsmetod där tillgångar, skulder och reserver för två sammanslagna affärsenheter summeras och sedan bokförs till sina historiska värden. Det skiljer sig från inköpspristekniken, där överlåtelseföretagets tillgångar och skulder bokförs till deras marknadsvärden. Sammanläggning av intressen används ofta vid fusioner medan köpmetoden används vid förvärv.
Relaterade avläsningar
Finance erbjuder Financial Modelling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA®-certifiering. Gå med i 350 600 studenter som arbetar för företag som Amazon, JP Morgan och Ferrari-certifieringsprogram för dem som vill ta sin karriär till nästa nivå. För att fortsätta lära och utveckla din karriär kommer följande finansresurser att vara till hjälp:
- M&A-överväganden och implikationer M&A-överväganden och implikationer När man bedriver M&A måste ett företag erkänna och granska alla faktorer och komplexiteter som ingår i fusioner och förvärv. Denna guide beskriver viktiga
- Fusioner och förvärvsprocesser Fusioner Acquisitions M&A Process Denna guide tar dig igenom alla steg i M&A processen. Lär dig hur fusioner och förvärv och affärer slutförs. I den här guiden beskriver vi förvärvsprocessen från början till slut, de olika typerna av förvärvare (strategiska kontra finansiella köp), vikten av synergier och transaktionskostnader
- Typer av synergier Typer av synergier M&A synergier kan uppstå från kostnadsbesparingar eller intäkter uppåt. Det finns olika typer av synergier i fusioner och förvärv. Den här guiden ger exempel. En synergi är vilken effekt som helst som ökar värdet på ett sammanslaget företag över det sammanlagda värdet av de två separata företagen. Synergier kan uppstå vid M & A-transaktioner
- Vertikal integration Vertikal integration En vertikal integration är när ett företag utökar sin verksamhet inom sin leveranskedja. Det betyder att ett vertikalt integrerat företag kommer att ta in tidigare
