Absolut avkastning kan definieras som avkastningen, dvs. absolut vinst eller förlust, en investering genererar över en viss tidsperiod. Vinsten eller förlusten uttrycks i procent av den totala investeringen.
Hur beräknas absolut avkastning?
Absolut avkastning beräknas enligt följande:
Säg till exempel att en investerare investerade i fastigheter för 85 000 dollar. Två år senare steg fastighetens försäljningsvärde till 105 000 dollar. Tillämpa ovanstående formel på investeringen:
Här gjorde investeraren en absolut avkastning på fastigheten 23,53% .
Absolut returstrategi - Funktioner
1. Positiv avkastning
En absolutavkastningsstrategi syftar till att generera positiv avkastning till varje pris, oavsett om aktiemarknaderna Kapitalmarknader Kapitalmarknaderna är det börssystem som överför kapital från investerare som för närvarande inte behöver sina medel till individer och stiger eller faller. Det är det främsta målet för investeringsstrategin som investeringsportföljen är strukturerad kring.
2. Diversifiering av portföljen
Den absoluta avkastningsstrategin är centrerad kring att generera positiv avkastning till varje pris. Därför är det i allmänhet värd för en diversifierad portfölj med avsikt att sprida risk, med olika investeringsalternativ som genererar avkastning på olika sätt under olika tidsperioder.
3. Mindre volatilitet
Eftersom absoluta avkastningsfonder är centrerade kring att endast generera positiv avkastning och är diversifierade i sin struktur är den totala investeringsrisken fördelad på de olika tillgångsinnehaven i portföljen. Det säkerställer i sin tur mindre total volatilitet Volatilitet Volatilitet är ett mått på fluktuationshastigheterna i priset på ett värdepapper över tiden. Den indikerar risknivån i samband med prisförändringarna för ett värdepapper. Investerare och handlare beräknar ett värdepappers volatilitet för att bedöma tidigare variationer i avkastningskurserna.
4. Aktivt anpassbar till aktiemarknadens rörelser
Absolutavkastningsfonder är aktivt anpassningsbara till aktiemarknadens rörelser. Det innebär i princip att när aktiemarknaden är på nedgång eller visar negativa rörelser, delar den en negativ korrelation med absoluta avkastningsfonder. På samma sätt, när aktiemarknaden stiger eller visar positiva rörelser, delar den en högre korrelation med absoluta avkastningsfonder.
5. Oberoende av riktmärken
I motsats till dess motsatta, relativavkastningsfonder, är absoluta avkastningsfonder oberoende av riktmärken eller marknadsindex. Det betyder att avkastningen är i absoluta tal och inte i förhållande till, dvs. i jämförelse med, en jämförelseavkastning eller ett marknadsindex.
Absolut avkastning jämfört med relativ avkastning
Medan absolut avkastning är avkastningen, dvs. absolut vinst eller förlust, genererar en investering under en viss tidsperiod, är relativ avkastning avkastningen, dvs. relativ vinst eller förlust, en investering genererar i förhållande till, dvs i jämförelse med, en riktmärke eller ett marknadsindex.
Relativ avkastning anses generellt sett vara mer populär än absolut avkastning på marknaden. Det är att investeringsavkastningen, när den bedöms i förhållande till nämnda riktmärke eller marknadsindex, avspeglar den vinst eller förlust som investeraren gör. Men absolut avkastning anses vara en viktig indikator på hur mycket en investerare gjort eller förlorat i absoluta termer.
Medan skillnaden mellan det aktuella marknadsvärdet och inköpsvärdet (i procent av det totala investeringsvärdet) är den beräknade absoluta avkastningen för en investering, beräknas den relativa avkastningen för en investering som skillnaden mellan den absoluta avkastningen för en investering och riktmärket (index för marknadsprestanda) för liknande investeringar på marknaden.
Relaterade avläsningar
Finance erbjuder Financial Modelling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA®-certifiering. Gå med i 350 600 studenter som arbetar för företag som Amazon, JP Morgan och Ferrari-certifieringsprogram för dem som vill ta sin karriär till nästa nivå. För att fortsätta lära dig och utveckla din karriär kommer följande resurser att vara till hjälp:
- Diversifiering Diversifiering Diversifiering är en teknik för att fördela portföljresurser eller kapital till en mängd olika investeringar. Målet med diversifiering är att mildra förluster.
- Avkastning Avkastning Avkastningstakten (ROR) är vinsten eller förlusten för en investering under en tidsperiod som överensstämmer med den initiala kostnaden för investeringen uttryckt i procent. Den här guiden lär ut de vanligaste formlerna
- Teknisk nedgång Teknisk nedgång Teknisk nedgång är den nedåtgående prisrörelsen för ett värdepapper som orsakas av andra faktorer än en grundläggande förändring av värdet. Krafterna
- Investering: En nybörjarguide Investering: En nybörjarguide Finansguiden för investering för nybörjare lär dig grunderna i att investera och hur du kommer igång. Lär dig om olika strategier och tekniker för handel och om de olika finansmarknaderna som du kan investera i.
