Tillgångsfinansiering är en typ av upplåning relaterad till ett företags tillgångar. Vid tillgångsfinansiering använder företaget sin befintliga lager, kundfordringar Kundfordringar Kundfordringar (AR) representerar kreditförsäljningen för ett företag, som ännu inte betalas helt av dess kunder, en omsättningstillgång i balansräkningen. Företag tillåter sina kunder att betala under en rimlig, förlängd tidsperiod, förutsatt att villkoren är överens. , eller kortfristiga investeringar för att säkra kortfristig finansiering.
Fonderna används på två sätt:
Den första involverar företag som använder finansiering för att säkra användningen av tillgångar, inklusive utrustning, maskiner, fastigheter och andra kapitaltillgångar. Ett företag har rätt till full användning av tillgången under en bestämd tidsperiod och kommer att göra regelbundna betalningar till långivaren för användningen av tillgången.
Den andra variationen av tillgångsfinansiering används när ett företag ser till att säkra ett lån genom att pantsätta de tillgångar de äger som säkerhet. Det används som ett sätt att få ett lån och fungerar som ett skydd mot potentiell förlust för långivaren om låntagaren inte betalar sina betalningar. . Med ett traditionellt lån ges finansiering ut baserat på ett företags kreditvärdighet och utsikterna för dess verksamhet och projekt.
Lån som ges ut genom tillgångsfinansiering bestäms av värdet på själva tillgångarna. Det kan vara ett effektivt alternativ när ett företag inte är kvalificerat för att säkra traditionell finansiering.
Sammanfattning
- Tillgångsfinansiering används på två sätt: att säkra användningen av tillgångar och att säkra finansiering från ett lån.
- Båda ger ekonomiskt flexibilitet för ett företag genom att öka kortfristig finansiering och rörelsekapital.
- Fler företag kan kvalificera sig för tillgångsfinansiering jämfört med traditionell finansiering eftersom tillgångarna används som säkerhet.
Varför använda tillgångsfinansiering?
1. Säkerställa användningen av tillgångar
Investeringarna för att köpa tillgångar direkt kan sätta belastning på ett företags rörelsekapital Formel Arbetskapitalformeln är omsättningstillgångar minus kortfristiga skulder. Det är ett mått på ett företags kortsiktiga likviditet; vad som finns kvar i balansräkningen och kassaflödet. Användning av tillgångsfinansiering ger ett företag tillgångarna de behöver för att driva och växa samtidigt som den bibehåller ekonomisk flexibilitet för att fördela medel någon annanstans.
Att köpa tillgångar direkt kan vara dyrt, riskabelt och hålla ett företag tillbaka från expansion. Tillgångsfinansiering ger ett lönsamt alternativ att förvärva de tillgångar som verksamheten behöver utan överdrivna utgifter.
Med tillgångsfinansiering gynnas både långivarna (banker och finansinstitut) och låntagarna (företag) av strukturen. Tillgångsfinansiering är säkrare för långivare än att låna ut ett traditionellt lån.
Ett traditionellt lån kräver utlåning av en stor summa medel som en bank hoppas att de kommer att få tillbaka. När banken lånar ut tillgångar vet de att de åtminstone kommer att kunna återvinna värdet av tillgångens värde. Dessutom, om låntagare inte gör betalningar, kan tillgångarna beslagtagas av långivaren.
2. Säkra ett lån genom tillgångar
Tillgångsfinansiering involverar också ett företag som vill säkra ett lån genom att använda tillgångarna från sin balansräkning som säkerhet. Företagen kommer att använda tillgångsfinansiering istället för traditionell finansiering eftersom utlåningen bestäms av tillgångarnas värde snarare än ett företags kreditvärdighet.
Om företaget skulle försumma sina lån skulle deras tillgångar beslagtagas. Tillgångar pantsatta mot sådana lån kan inkludera PP&E PP&E (Fastigheter, anläggningar och utrustning) PP&E (Fastigheter, anläggningar och utrustning) är en av de centrala anläggningstillgångarna som finns i balansräkningen. PP&E påverkas av Capex, avskrivningar och förvärv / avyttringar av anläggningstillgångar. Dessa tillgångar spelar en central roll i den ekonomiska planeringen och analysen av företagets verksamhet och framtida utgifter, lager, kundfordringar och kortfristiga investeringar.
Tidiga skede och mindre företag stöter ofta på ett problem med långivare eftersom de saknar kreditvärdighet Kreditbetyg Ett kreditbetyg är en uppfattning från ett visst kreditinstitut angående förmågan och villigheten som en enhet (stat, företag eller person) uppfyller finansiella förpliktelser i fullständighet och inom de fastställda förfallodagen. Ett kreditbetyg innebär också sannolikheten för att en gäldenär kommer att betalas ut. eller meriter för att säkra ett traditionellt lån. Genom tillgångsfinansiering kan de få ett lån baserat på de tillgångar de behöver för att säkra finansiering för sin dagliga verksamhet och tillväxt.
Det används ofta för kortfristig finansiering behöver öka kortfristiga kontanter och rörelsekapital. Medlen kommer att läggas på ett antal poster, såsom anställdas löner, betalningar till leverantörer och andra kortsiktiga behov.
Lånen är vanligtvis lättare och snabbare att få, vilket gör det attraktivt för alla företag. Med färre förbund och begränsningar är de mer flexibla att använda. Lånen åtföljs vanligtvis av en fast ränta som hjälper företaget att hantera sina budgetar och kassaflöde.
Fem typer av tillgångsfinansiering
1. Hyra köp
I ett hyresköp köper långivaren tillgången för låntagarens räkning. Låntagaren gör betalningar till långivaren för att betala tillgången över tiden. Vid den tiden ägs tillgången av långivaren tills lånet har betalats av. När den slutliga betalningen har gjorts kommer låntagaren att ges möjlighet att köpa tillgången till nominell ränta.
2. Leasing av utrustning
Leasing av utrustning är populära alternativ för tillgångsfinansiering på grund av friheten och flexibiliteten. För en leasing av utrustning kommer verksamheten (låntagaren) att ingå ett avtal Avtalsuthyrningsavtal Utrustningshyresavtal är ett avtalsavtal där uthyraren, som är ägaren till utrustningen, tillåter hyresgästen att använda utrustningen för med en långivare att använda utrustningen för sin verksamhet under en överenskommen tidsperiod.
Betalningar görs av verksamheten tills avtalsperioden löper ut. När hyresavtalet är slut kan företaget antingen returnera den hyrda utrustningen, förlänga leasingavtalet, uppgradera till den senaste utrustningen eller köpa utrustningen direkt.
3. Operationell leasing
Ett operationellt leasingavtal liknar en utrustningsleasing, förutom att operationella leasingavtal tenderar att användas under en kortare tidsperiod än en tillgångs hela livslängd. Som ett resultat är operationella leasingavtal ofta ett billigare alternativ eftersom tillgången lånas under kortare tid.
Betalningar återspeglas endast för den tid tillgången används och inte för tillgångens fulla värde. Operationella leasingavtal är fördelaktiga för företag som letar efter kortsiktig användning av utrustning för att uppfylla deras behov.
4. Finansiell leasing
Det definierande inslaget i finansiell leasing är att alla rättigheter och skyldigheter för äganderätt tas på sig av låntagaren under leasingperioden. Låntagaren ansvarar för underhållet av tillgången under leasingperioden.
5. Återfinansiering av tillgångar
Återfinansiering av tillgångar används när ett företag vill säkra ett lån genom att pantsätta de tillgångar de för närvarande äger som säkerhet. Tillgångar, inklusive fastigheter, fordon, utrustning och till och med kundfordringar, används för att kvalificera sig för upplåning. I stället för att en bank bedömer verksamheten på dess kreditvärdighet, kommer banken att värdera de pantsatta tillgångarna och skapa en lånestorlek baserat på tillgångarnas värde.
Viktiga takeaways
De två typerna av tillgångsfinansiering ger flexibla alternativ för företag och deras användning av tillgångar. När tillgångsfinansiering används för att erhålla tillgångar från en långivare är företagets kassaflöde och rörelsekapital mindre ansträngda.
Den andra variationen av tillgångsfinansiering används när ett företag vill säkra ett lån med sina tillgångar pantsatta som säkerhet. Lånen är vanligtvis lättare att få på grund av att lånet beviljas baserat på tillgångarnas värde snarare än kreditvärdigheten. Om en långivare är övertygad om att låntagaren kommer att uppfylla sin skuldförpliktelse i rätt tid, anses låntagaren kreditvärdig. av företaget.
Ytterligare resurser
Finance är den officiella leverantören av den globala Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ Certification Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ ackreditering är en global standard för kreditanalytiker som täcker finans, redovisning, kreditanalys, kassaflödesanalys , förbundsmodellering, återbetalning av lån och mer. certifieringsprogram, utformat för att hjälpa vem som helst att bli en ekonomisk analytiker i världsklass. För att fortsätta din karriär kommer de ytterligare resurserna nedan att vara användbara:
- Brofinansiering Brofinansiering Brofinansiering är en form av tillfällig finansiering som är avsedd att täcka företagets kortsiktiga kostnader fram till det ögonblick då vanlig långfristig finansiering är
- Kapitalutgifter Kapitalutgifter Med kapitalutgifter avses medel som används av ett företag för inköp, förbättring eller underhåll av långsiktiga tillgångar för att förbättra företagets effektivitet eller kapacitet. Långfristiga tillgångar är vanligtvis fysiska och har en livslängd på mer än en redovisningsperiod.
- Kvaliteten på säkerheter Kvaliteten på säkerheten Kvaliteten på säkerheter är relaterad till det övergripande tillståndet för en viss tillgång som ett företag eller en individ vill ställa som säkerhet när man lånar medel
- Kortfristigt lån Kortfristigt lån Ett kortfristigt lån är en typ av lån som erhålls för att stödja ett tillfälligt personligt eller affärsmässigt kapitalbehov. Eftersom det är en typ av kredit innebär det ett lånat kapitalbelopp och en ränta som måste betalas vid ett visst förfallodatum, vilket vanligtvis är inom ett år från det att lånet fick.
