Förstå skillnaden mellan vinst kontant är mycket viktigt i finansbranschen. Vinster definieras som intäkter minus alla företagskostnader under en viss period, medan kassaflöde är kontanter som strömmar in och ut till / från ett företag under en viss tidsperiod.
Vinsten är en viktig indikator på den totala framgången, medan kontanter behövs för att hålla och driva verksamheten dagligen framgångsrikt. Det är viktigt att nämna att brist på vinst på lång sikt påverkar företagets kassaflöde negativt.
Snabb sammanfattning
- När allt kommer omkring kan vi dra slutsatsen att kontanter inte är vinst och vinst är inte kontanter.
- Ett företag kan vara lönsamt men saknar tillräckligt kassaflöde.
- För att lyckas i affärer behöver man både vinst och kassaflöde.
Praktiskt exempel
Föreställ dig en situation när en direktör träffar redovisningsteamet för att granska ett företags skattebetalningar och i allmänhet dess ekonomiska situation vid slutet av räkenskapsåret Räkenskapsår (FY) Ett räkenskapsår (FY) är en period på 12 månader eller 52 veckor av tid som används av regeringar och företag för redovisningsändamål för att formulera finansiella årliga rapporter. Ett räkenskapsår (FY) följer inte nödvändigtvis kalenderåret. Det kan vara en period som 1 oktober 2009 - 30 september 2010.. Det visar sig att företaget gjorde en betydande vinst jämfört med föregående års resultat. Redovisningsteamet rapporterade också till direktören att det fanns brist på kontanter på företagets bankkonton och därför inte kunde betala inkomstskatt på vinsten.
För att avsluta exemplet ovan genererar företag vinst medan de är kontantnegativa, när andra genererar mycket kassaflöde, men förblir olönsamma. Företag behöver kontanter hela tiden, och de kan överleva med det även om de saknar vinst.
Det säger sig självt att vinst är absolut livskraftigt för ett företag att växa. Om det inte finns någon vinst på lång sikt kommer ett börsnoterat företag att se en nedgång i aktiekursen, vilket gör potentiella investerare rädda för att överväga en investering i företaget. Kontanter är också ett nödvändigt verktyg för ett företags kortsiktiga överlevnad.
Vad är vinst?
Vinst, även kallad nettoresultat Nettoresultat Nettoresultat är en viktig post, inte bara i resultaträkningen utan i alla tre kärnredovisningarna. Medan den uppnås genom resultaträkningen används nettovinsten också i både balansräkningen och kassaflödesanalysen. , är ett nyckeltal som avgör ett företags framgång. Det representerar det återstående beloppet efter avdrag för alla kostnader som behövs för att generera intäkter. Till exempel, om din månadsinkomst är $ 15.000 och det kostar ditt företag $ 10.000 att generera $ 15.000, så är din vinst lika med $ 15.000 - $ 10.000 = $ 5.000 .
Det finns två typer av vinst:
1. Bruttovinst
Bruttovinst är en vinst som gjorts efter att subtrahera kostnaden för sålda varor (COGS) Kostnaden för sålda varor (COGS) Kostnaden för sålda varor (COGS) mäter den "direkta kostnaden" som uppstår vid produktionen av varor eller tjänster. Den inkluderar materialkostnader, direkta arbetskraftskostnader och direkta fabriksomkostnader och är direkt proportionell mot intäkterna. När intäkterna ökar krävs fler resurser för att producera varorna eller tjänsten. COGS är ofta eller kostnader direkt hänförliga till tillverkning av produkten eller tillhandahållande av en tjänst. Formeln är väldigt enkel:
Bruttovinst = intäkter (försäljning) - COGS
2. Nettovinst
Nettovinst tjänar som en mer exakt återspegling av ett företags lönsamhet jämfört med bruttovinsten, eftersom det redovisar alla skulder utanför COGS, såsom försäljning, allmänt och administrativt (SG&A) SG&A SG&A inkluderar alla icke-produktionskostnader som företaget har haft angiven period. Detta inkluderar kostnader som hyra, reklam, marknadsföring, redovisning, tvister, resor, måltider, ledningslön, bonusar och mer. Ibland kan det också inkludera kostnader för avskrivningskostnader, forskning och utveckling (FoU), räntekostnader och skattebetalningar.
Den exakta formeln för nettovinsten är följande:
Nettovinst = Intäkter - COGS - Driftskostnader - Räntekostnader - Skatter
Var:
- Intäkter - Den totala volymen av produktförsäljningen
- COGS - Kostnader för tillverkning av sålda varor
- Driftskostnader - anställda, administrativa kostnader, forskning och utveckling (FoU)
- Räntekostnader - Räntebetalningar på utestående skuld
- Skatter - Federal, statlig, lokal inkomst och löneskatter
Vad är kassaflöde?
Kassaflöde representerar den totala summan pengar som strömmar in och ut till / från ett företag under en viss tidsperiod. Det är ett bra mått att identifiera företagets kortsiktiga och långsiktiga utsikter.
Kassaflödet kan vara antingen positivt eller negativt. Kassaflödet är positivt när företaget får mer pengar än det skickar ut som betalningar och negativt när det betalar mer pengar än det får.
Typer av kassaflöde
Alla kassaflödenstyper visas i ett företags kassaflödesanalys Kassaflödesanalys Ett kassaflödesanalys (officiellt kallat kassaflödesanalys) innehåller information om hur mycket kontanter ett företag har genererat och använt under en viss period. Den innehåller tre avsnitt: kontanter från verksamheten, kontanter från investeringar och kontanter från finansiering. . De tre typerna av kassaflöden är följande:
1. Kassaflöde från den löpande verksamheten
Kassaflöde från den löpande verksamheten representerar kassaflöde som genereras genom att utföra kärnverksamheter under en tidsperiod. I den löpande verksamheten ingår intäktsgenerering, avveckling av kostnader och finansiering av rörelsekapital.
2. Kassaflöde från investeringsaktiviteter
Kassaflöde från investeringsaktiviteter är kassaflöde som kommer in och ut till / från ett företag från investeringar som gjorts under en viss tidsperiod.
Investeringsaktiviteter kan inkludera långsiktiga tillgångsinvesteringar, såsom materiella anläggningstillgångar (PP&E), företagsförvärv (buyouts) etc.
3. Kassaflöde från finansieringsaktiviteter
Kassaflöde från finansieringsverksamhet är det kassaflöde som genereras från aktie- eller skuldemission och återbetalning, utdelning, återköp av aktier etc. som redovisas som finansieringsverksamhet.
Fler resurser
Tack för att du läste Finance guide om vinst mot kontanter. Finance erbjuder Financial Modelling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA®-certifiering. Gå med i 350 600 studenter som arbetar för företag som Amazon, JP Morgan och Ferrari-certifieringsprogram för dem som vill ta sin karriär till nästa nivå.
För att fortsätta lära dig och utveckla din karriär kommer följande resurser att vara till hjälp:
- Flödesindikatorer Flödesindikatorer Flödesindikatorerna är mått som används av regeringar för att spåra flöden av pengar till och från den nationella ekonomin. Räkenskaperna visar källorna till alla erhållna medel i ekonomin och användningen de har använts i ekonomin.
- Projicera resultaträkningsposter Projicera resultaträkningsrader Vi diskuterar de olika metoderna för att projicera resultatposter. Projicerade resultaträkningsrader börjar med försäljningsintäkter och sedan kostnad
- Kassaflödesanalys Kassaflödesanalys Kassaflödesanalysen (även kallad kassaflödesanalysen) är en av de tre viktigaste finansiella rapporterna som rapporterar de kassa som genererats och använts under en viss tidsperiod (t.ex. en månad, kvartal eller år). Kassaflödesanalysen fungerar som en brygga mellan resultaträkningen och balansräkningen
- Skattepliktig inkomst Skattepliktig inkomst Skattepliktig inkomst avser varje individs eller företags ersättning som används för att fastställa skatteskuld. Det totala inkomstbeloppet eller bruttoinkomsten används som grund för att beräkna hur mycket individen eller organisationen är skyldig staten för den specifika skatteperioden.
