Vad är CVP-analys?

Kostnadsvolym-vinstanalys (CVP-analys), även kallad Break-Even-analys, är ett sätt för företag att bestämma hur förändringar i kostnader (både rörliga och fasta fasta och rörliga kostnader Kostnad är något som kan klassificeras i flera sätt beroende på dess karaktär. En av de mest populära metoderna är klassificering efter fasta kostnader och rörliga kostnader. Fasta kostnader förändras inte med ökningar / minskningar av produktionsenheter, medan rörliga kostnader är enbart beroende) och försäljningsvolymen påverkar företagets vinst . Med den här informationen kan företag bättre förstå det totala resultatet genom att titta på hur många enheter som måste säljas för att bryta jämnt eller för att nå en viss vinsttröskel eller marginalen för säkerhet.

För att lära dig mer, starta våra finansiella modelleringskurser!

Komponenter i CVP-analys

Det finns flera olika komponenter som tillsammans utgör CVP-analys. Dessa komponenter innefattar olika beräkningar och förhållanden, vilka kommer att delas upp mer detaljerat i den här guiden.

De viktigaste komponenterna i CVP-analys är:

1. CM-förhållande och rörlig kostnad
2. Break-even point (i enheter eller dollar)
3. Säkerhetsmarginal
4. Förändringar i nettoresultat
5. Graden av driftshävstång

För att korrekt kunna genomföra CVP-analys måste vi först titta på bidragsmarginalformatet för resultaträkningen.

Inställning av CVP-analys

Den ordinarie resultaträkningen följer intäktsordningen efter kostnad för sålda varor och ger bruttomarginal, medan intäkter minus kostnader leder till nettoresultat. En resultaträkning för avgiftsmarginal följer ett liknande koncept men använder ett annat format genom att separera fasta och rörliga kostnader Fasta och rörliga kostnader Kostnad är något som kan klassificeras på flera sätt beroende på dess natur. En av de mest populära metoderna är klassificering efter fasta kostnader och rörliga kostnader. Fasta kostnader ändras inte med ökningar / minskningar av produktionsenheter, medan de rörliga kostnaderna är helt beroende.

Avgiftsmarginalen är produktens försäljningspris minus de rörliga kostnaderna för att producera den produkten. Detta värde kan ges totalt eller per enhet.

Bidragmarginal (CM) Resultaträkningsexempel:

Tänk på följande exempel för att beräkna de fem viktiga komponenterna som anges ovan.

XYZ Company har följande avkastningsmarginal:

# 1 CM-förhållande och variabelt utgiftsförhållande

CM-förhållanden och rörliga utgiftsförhållanden är siffror som företag i allmänhet vill se för att få en uppfattning om hur betydande rörliga kostnader är.

CM-förhållande = bidragsmarginal / försäljning

Variabel kostnadskvot = Totala rörliga kostnader / Försäljning

Ett högt CM-förhållande och ett lågt rörligt utgiftsförhållande indikerar låga nivåer av uppkomna rörliga kostnader.

# 2 Break-Even Point

Break-even point (BEP), i enheter, är antalet produkter som företaget måste sälja för att täcka alla produktionskostnader. På samma sätt är break-even-poängen i dollar antalet försäljningar som företaget måste generera för att täcka alla produktionskostnader.

Formeln för break-even point (BEP) är:

BEP = totala fasta kostnader / CM per enhet

BEP, i enheter, skulle vara lika med 240 000/15 = 16 000 enheter. Därför, om företaget säljer 16 000 enheter, kommer vinsten att vara noll och företaget kommer att "gå jämnt" och täcka bara dess produktionskostnader.

# 3 Förändringar i nettoresultat (vad-om-analys)

Det är ganska vanligt att företag vill uppskatta hur deras nettoresultat kommer att förändras med förändringar i försäljningsbeteendet. Till exempel kan företag använda försäljningsresultatmål eller nettoinkomstmål för att bestämma deras effekt på varandra.

I det här exemplet, om ledningen vill tjäna en vinst på minst 100 000 $, hur många enheter måste företaget sälja?

Vi kan tillämpa lämplig vad-om-formel nedan:

antal enheter = (fasta kostnader + målvinst) / CM-förhållande

För att tjäna minst 100 000 $ i nettoinkomst måste företaget därför sälja minst 22 666 enheter.

För att lära dig mer, starta våra finansiella modelleringskurser!

# 4 Säkerhetsmarginal

Dessutom kan företag också vilja beräkna säkerhetsmarginalen. Detta kallas vanligtvis företagets "vickrum" och visar hur mycket försäljningen kan sjunka och ändå bryta jämnt.

Formeln för säkerhetsmarginalen är:

Säkerhetsmarginal = Faktisk försäljning - break-even-försäljning

Säkerhetsmarginalen i detta exempel är:

Faktisk försäljning - Bryt jämn försäljning = 1 200 000 $ - 16 000 * 60 $ = 240 000 $

Denna marginal kan också beräknas i procent i förhållande till faktisk försäljning: 240 000/1 200 000 = 20%.

Därför kan försäljningen sjunka med 240 000 $, eller 20%, och företaget tappar fortfarande inga pengar.

# 5 Graden av driftshävstång (DOL)

Slutligen kan graden av driftshävstång (DOL) beräknas med följande formel:

DOL = CM / Nettoresultat

Så, DOL i detta exempel är $ 300.000 / 60.000 = 5.

DOL-numret är ett viktigt nummer eftersom det berättar för företag hur nettoresultatet förändras i förhållande till förändringar i försäljningsnummer. Mer specifikt betyder siffran 5 att en 1% förändring i försäljningen kommer att orsaka en förstorad 5% förändring i nettoresultatet.

Många kanske tror att ju högre DOL, desto bättre för företag. Ju högre antal desto högre är risken, eftersom en högre DOL också innebär att en försäljningsminskning på 1% kommer att leda till en större, större minskning av nettoresultatet, vilket i slutändan minskar dess lönsamhet.

CVP-analys och beslutsfattande

Genom att lägga ihop alla delar och genomföra CVP-analysen kan företagen fatta beslut om huruvida de ska investera i vissa tekniker som kommer att förändra deras kostnadsstrukturer och bestämma effekterna på försäljning och lönsamhet mycket snabbare.

Låt oss till exempel säga att XYZ Company från föregående exempel övervägde att investera i ny utrustning som skulle öka de rörliga kostnaderna med $ 3 per enhet men skulle kunna minska de fasta kostnaderna med $ 30.000. I detta beslutsscenario kan företag enkelt använda siffrorna från CVP-analysen för att avgöra det bästa svaret.

Den svåraste delen i dessa situationer är att bestämma hur dessa förändringar kommer att påverka försäljningsmönstret - kommer försäljningen att förbli relativt lika, kommer de att öka eller kommer de att gå ner? När försäljningsuppskattningar har blivit något rimliga blir det bara en fråga om antal knuffar och optimering av företagets lönsamhet.

Ladda ner gratismallen

Ange ditt namn och e-post i formuläret nedan och ladda ner gratismallen nu!

Ytterligare resurser

Detta har varit en omfattande guide till CVP-analys. För att lära dig mer rekommenderar vi starkt dessa ytterligare finansresurser:

• Variable vs Fixed Costs Fixed and Variable Costs Cost är något som kan klassificeras på flera sätt beroende på dess natur. En av de mest populära metoderna är klassificering efter fasta kostnader och rörliga kostnader. Fasta kostnader ändras inte med ökningar / minskningar av produktionsenheter, medan de rörliga kostnaderna är helt beroende
• Analys av finansiella rapporter Analys av finansiella rapporter Hur man utför analys av finansiella rapporter. Denna guide kommer att lära dig att utföra analys av resultaträkningen, balansräkningen och kassaflödesanalysen inklusive marginaler, nyckeltal, tillväxt, likviditet, hävstång, avkastning och lönsamhet.
• FP&A karriärguide Jobb Bläddra bland jobbbeskrivningar: krav och färdigheter för jobbannonser inom investment banking, aktieforskning, treasury, FP&A, företagsekonomi, redovisning och andra finansområden. Dessa arbetsbeskrivningar har sammanställts genom att ta de vanligaste listorna över färdigheter, krav, utbildning, erfarenhet och annat
• FP&A intervju frågor FP&A intervju frågor FP&A intervju frågor och svar. Den här listan innehåller de vanligaste intervjufrågorna som används för anställning av finansiell planering och analys (FP&A) som analytiker och chefspositioner. Baserat på omfattande forskning och feedback från yrkesverksamma inom företag har denna lista de mest troliga intervjufrågorna