Vad är en avsiktsförklaring (LOI)?

En avsiktsförklaring (LOI) är ett kort, icke-bindande avtal som föregår ett bindande avtal, till exempel ett aktieköpsavtal eller ett köpeavtal (slutgiltiga avtal. Definitivt köpeavtal.). villkor mellan två företag som ingår avtal om en fusion, förvärv, avyttring, joint venture eller någon form av strategisk allians. Det är ett ömsesidigt bindande kontrakt). Det finns emellertid vissa bestämmelser som är bindande, till exempel underlåtenhet, exklusivitet och reglerande lag.

De viktigaste punkterna som vanligtvis ingår i en avsiktsförklaring inkluderar:

• Transaktionsöversikt och struktur
• Tidslinje
• Due diligence
• Sekretess
• Exklusivitet

Avsiktsförklaringar produceras ofta av investeringsbanker Investment Banking Career Path Investment-karriärguide - planera din IB-karriärväg. Lär dig mer om löner för investmentbanker, hur man anställs och vad man ska göra efter en karriär i IB. Divisionen Investment Banking (IBD) hjälper regeringar, företag och institutioner att skaffa kapital och slutföra fusioner och förvärv (M&A). på uppdrag av företagsemittenter Företagsinformation Juridisk företagsinformation om Corporate Finance Institute (Finance). Denna sida innehåller viktig juridisk information om ekonomi, inklusive registrerad adress, skatterummer, företagsnummer, bolagsintyg, företagsnamn, varumärken, juridisk rådgivare och revisor. . Nedan följer ett exempel på en LOI-mall.

Ladda ner gratismallen

Ange ditt namn och e-post i formuläret nedan eller följ länken för att ladda ner gratis LOI-mallen nu!

Mall för avsiktsförklaring - exempel

Obs! Den här avsiktsförklaringen (LOI) är endast avsedd för utbildningsändamål och ska inte användas för något annat syfte.

KONFIDENTIELL

Datum

MED ELEKTRONISK POST

NAMN

ADRESS

Kära namn

Vi skriver för att tillhandahålla en avsiktsförklaring från VÅRT NAMN Inc. (”Kortare namn”) med avseende på en transaktion. Ladda ner mallar, läs exempel och lär dig hur erbjudanden är strukturerade. Avtal om sekretess, köp av aktier, tillgångsköp och mer M & A-resurser (en "Transaktion") med TARGET NAME Inc. ("MÅLNAMN" eller "Företaget"). Vi uppskattar den tid och energi du och ditt team har gett oss att diskutera denna möjlighet och den information som hittills har tillhandahållits.

När vi fortsätter att spendera tid på att utvärdera MÅLNAMN, tror vi att VÅRT NAMN kommer att ge unikt värde och möjligheter till företaget, vilket påskyndar utvecklingen och tillväxten av MÅLNAMN. Vi tror att vi skulle kunna driva TARGET NAMEs tillväxtstrategi genom att göra X, Y och Z.

Transaktionsöversikt och struktur

Baserat på vår preliminära granskning av informationen och med förbehåll för de villkor som anges nedan är VÅRT NAMN nöjet att skicka denna icke-bindande avsiktsförklaring (”Förslaget”) för en transaktion med TARGET NAME. Vi föreslår att man köper 100% av kapitalet Aktieägarandelar Aktieägarskapital (även känt som Aktieägarskapital) är ett konto i ett företags balansräkning som består av aktiekapital plus balanserade vinstmedel. Det representerar också restvärdet på tillgångar minus skulder. Genom att ordna om den ursprungliga redovisningsekvationen får vi aktieägarandelar = tillgångar - företagets skulder, inklusive alla tillgångar och skulder, på ett sådant sätt att MÅLNAMN fortfarande har en betydande exponering för framtida uppåtriktningar.

Vi tror att för att denna transaktion ska lyckas måste våra intressen anpassas. Med detta i åtanke har vi utformat en kompensationsstruktur som gör att alla parter kan dra nytta av vår framtida framgång på ett rättvist sätt.

Vi erbjuder en total köpeskilling på $ XXX miljoner $ bestående av:

• $ XXX i likvida medel Likvida medel är den mest likvida av alla tillgångar i balansräkningen. Likvida medel inkluderar penningmarknadspapper, bankers acceptans vid stängning
• $ XXX - utestående utspädda aktier Utestående helt utspädda aktier är det totala antalet aktier som ett företag skulle ha om alla utspädda värdepapper utnyttjades och konverterades till aktier. av VÅRT NAMN, utfärdat omedelbart efter stängning och inte omfattas av någon intjänandeperiod som representerar cirka XX% av VÅRT NAMN;
• $ XXX av resultat uppåt - prestationsaktier av VÅRT NAMN (ytterligare XX%, ungefär), utfärdade efter att ha uppnått följande mål / milstolpar:
  • Milstolpe # 1 år 20XX
  • Milstolpe # 2 år 20XX

• Den slutliga köpeskillingen kommer att justeras för vanliga förändringar i rörelsekapitalet för finansiell modellering, vilket kommer att återspeglas i kontantkomponenten i köpeskillingen.

Illustrativ tidslinje

Med tanke på vikten av timing för TARGET NAME med avseende på denna transaktion har vi föreslagit en tidslinje på hög nivå enligt följande:

• Datum: Finansiell due diligence- och värderingsarbete Värderingsmetoder Vid värdering av ett företag som ett fortsatt företag finns det tre huvudsakliga värderingsmetoder som används: DCF-analys, jämförbara företag och tidigare transaktioner. Dessa värderingsmetoder används i investmentbank, aktieforskning, private equity, företagsutveckling, fusioner och förvärv, leveraged buyouts och finans
• Datum: Operativ due diligence och VÅRT NAMNs besök på TARGET NAME: s huvudkontor
• Datum framåt: Utarbetande av slutgiltigt avtal

Process för due diligence

Denna transaktion är av högsta prioritet för oss, och vi är beredda att gå så fort som möjligt; Det är viktigt att du gör samma åtagande gentemot oss innan vi lägger mer tid och resurser på att utnyttja denna möjlighet. VÅRT NAMN har utvecklat en investeringsavhandling och en förståelse för verksamheten genom vår initiala due diligence, inklusive flera samtal med ledningen, samt en preliminär datagranskning. Vi ser för oss vår återstående due diligence Due Diligence Due diligence är en process för verifiering, utredning eller granskning av en potentiell affär eller investeringsmöjlighet för att bekräfta alla relevanta fakta och finansiell information och för att verifiera allt annat som togs upp under en M & A-affär eller investeringsprocess. Due diligence är klar innan en affär avslutas. skulle inkludera, men inte begränsas till,kommersiell, bokföringsmässig och finansiell due diligence samt sedvanligt juridiskt, skatte- och regleringsarbete. Med företagets fullständiga samarbete tror vi att vi snabbt kan slutföra vår due diligence och presentera MÅLNAMN med ett definitivt avtal inom åtta veckor från det datum då vårt förslag accepteras.

Exklusivitet och konfidentialitet

Om företaget är intresserat av att fullfölja den föreslagna transaktionen, skulle vi kräva sextio dagars exklusivitet ("exklusivitetsperioden") för att slutföra vår due diligence och förhandla fram slutgiltig dokumentation, med förbehåll för en förlängning på 60 dagar om VÅRT NAMN arbetar i god tro för att fullborda transaktionen vid det första utgångsdatumet. Mot bakgrund av vårt förslags premievärdering tror vi att beviljande av exklusivitet i detta skede kommer att gynna projektet och dess aktieägare. För att slutföra vår due diligence och för att säkra ytterligare nödvändigt kapital behöver vi rimlig tillgång till företagsinformation och förmågan att dela den informationen med våra potentiella aktiepartner och skuldfinansieringskällor på ett sätt som skyddar konfidentialiteten för din information våra diskussioner.Ett utkast till exklusivitets- och sekretessavtal Sekretessavtal inom Investment Banking När det är möjligt bör investeringsbanker undvika att ingå ett sekretessavtal som ett villkor för att få konfidentiell information. bifogas som bilaga A för ditt övervägande ("Avtalet om exklusivitet och sekretess"). Vi betonar vår önskan att slutföra den föreslagna transaktionen på ett snabbt och effektivt sätt och vår beredskap att mobilisera resurser för att snabbt gå vidare. För detta ändamål, och förutsatt att vi undertecknar detta brev i förväg, föreslår vi ett organisationsmöte så snart som möjligt för att komma överens om arbetsplanen under exklusivitetsperioden.Investeringsbanker bör undvika att ingå ett sekretessavtal som ett villkor för att få konfidentiell information. är bifogad som bilaga A för ditt övervägande ("Avtalet om exklusivitet och sekretess"). Vi betonar vår önskan att slutföra den föreslagna transaktionen på ett snabbt och effektivt sätt och vår beredskap att mobilisera resurser för att snabbt gå vidare. För detta ändamål, och förutsatt att vi undertecknar detta brev i förväg, föreslår vi ett organisationsmöte så snart som möjligt för att komma överens om arbetsplanen under exklusivitetsperioden.Investeringsbanker bör undvika att ingå ett sekretessavtal som ett villkor för att få konfidentiell information. är bifogad som bilaga A för ditt övervägande ("Avtalet om exklusivitet och sekretess"). Vi betonar vår önskan att slutföra den föreslagna transaktionen på ett snabbt och effektivt sätt och vår beredskap att mobilisera resurser för att snabbt gå vidare. För detta ändamål, och förutsatt att vi undertecknar detta brev i förväg, föreslår vi ett organisationsmöte så snart som möjligt för att komma överens om arbetsplanen under exklusivitetsperioden.Vi betonar vår önskan att slutföra den föreslagna transaktionen på ett snabbt och effektivt sätt och vår beredskap att mobilisera resurser för att snabbt gå vidare. För detta ändamål, och förutsatt att vi undertecknar detta brev i förväg, föreslår vi ett organisationsmöte så snart som möjligt för att komma överens om arbetsplanen under exklusivitetsperioden.Vi betonar vår önskan att slutföra den föreslagna transaktionen på ett snabbt och effektivt sätt och vår beredskap att mobilisera resurser för att snabbt gå vidare. För detta ändamål, och förutsatt att vi undertecknar detta brev i förväg, föreslår vi ett organisationsmöte så snart som möjligt för att komma överens om arbetsplanen under exklusivitetsperioden.

Icke-bindande åtagande

Denna icke-bindande indikation på intresse Expression of Interest (EOI) An Expression of Interest (EOI) är ett av de första transaktionsdokumenten som delas av köparen med säljaren i en potentiell M & A-affär. EOI indikerar ett allvarligt intresse från köparen att deras företag skulle vara intresserade av att betala en viss värdering och förvärva säljarens företag genom ett formellt erbjudande. är konfidentiellt och får inte avslöjas på annat sätt än för dig, företaget och dess rådgivare på ett strikt behov av kunskap. Det är inte avsett, och ska inte anses, skapa någon bindande skyldighet för VÅRT NAMN, eller någon av dess dotterbolag, att delta i någon transaktion med företaget eller att fortsätta sin övervägande av en sådan transaktion. Med förbehåll för följande mening,ingen av parterna ska vara bunden på något sätt i samband med detta brev såvida och tills parterna slutar ett slutgiltigt avtal, och ska då endast vara bundna i enlighet med villkoren i sådant avtal. Trots vad som är motsatt i detta brev ska exklusivitets- och sekretessavtalet, när det en gång har genomförts av parterna därtill, utgöra bindande skyldigheter för parterna därtill.

Vi är mycket glada över den potentiella möjligheten och hoppas att du är lika intresserad av att gå vidare i en konstruktiv och snabb dialog. Vi ser fram emot att samarbeta med dig för att slutföra denna transaktion.

Väldigt verkligen din,

[Signatur]

namn

Företagsnamn

Obs: Denna mall för avsiktsförklaring (LOI) är endast avsedd för utbildningsändamål och ska inte användas för något annat syfte.

Fler resurser

Att utarbeta en avsiktsförklaring (LOI) är en viktig färdighet för yrkesverksamma inom investment banking Investment Banking Career Path Investment bank karriärguide - planera din IB karriärväg. Lär dig mer om löner för investmentbanker, hur man anställs och vad man ska göra efter en karriär i IB. Divisionen Investment Banking (IBD) hjälper regeringar, företag och institutioner att skaffa kapital och slutföra fusioner och förvärv (M&A). , private equity Private Equity Karriärprofil Private equity-analytiker och intresseföretag utför liknande arbete som inom investment banking. Jobbet inkluderar ekonomisk modellering, värdering, långa timmar och höga löner. Private equity (PE) är en vanlig karriärutveckling för investmentbanker (IB). Analytiker i IB drömmer ofta om "examen" till köpsidan,,och företagsutveckling Karriärväg Företagsutveckling Jobb inom företagsutveckling inkluderar att genomföra fusioner, förvärv, avyttringar och kapitalanskaffning internt för ett företag. Företagsutveckling ("corp dev") ansvarar för att genomföra fusioner, förvärv, avyttringar och kapitalanskaffning internt för ett företag. Utforska karriärvägen. .

För att ta din karriär inom företagsekonomi till nästa nivå kan du hitta dessa resurser till hjälp:

• Terminbladsmall
• Styrelsemötesprotokollmall
• Värderingstekniker Värderingsmetoder När man värderar ett företag som ett fortsatt företag finns det tre huvudsakliga värderingsmetoder som används: DCF-analys, jämförbara företag och tidigare transaktioner. Dessa värderingsmetoder används i investmentbank, aktieforskning, private equity, företagsutveckling, fusioner och förvärv, leveraged buyouts och finans
• Typer av finansiella modeller Typer av finansiella modeller De vanligaste typerna av finansiella modeller inkluderar: 3-rapportmodell, DCF-modell, M & A-modell, LBO-modell, budgetmodell. Upptäck de 10 bästa typerna

För mer användbara resurser, kolla in finansens mallmarknad!